Мировые финансовые кризисы p (стр. 16 из 114)
Значительно меньшее число военных конфликтов наблюдается в периоды, предшествующие кризисам. Этот факт указывает на важнейшую связь. Скорее, не войны являются причинами кризисов, а именно кризисы порождают войны и конфликты как способ их разрешения. В дальнейшем при введении в модель управляемого кризиса так называемой нулевой отметки (zero point) будут получены дополнительные доводы в пользу того, что и масштабные кризисы, и масштабные войны, и теракты, и крупные политические «проекты» типа германского фашизма имеют схожий генезис и «рукотворное» происхождение.
\094\
1.3. Кризисы и массовое информационно-психологическое воздействие
Скорость и масштаб распространения кризисов вполне могут быть управляемыми параметрами. Делается это посредством обращения к психологическим факторам: в среде неспециалистов используется их полная неосведомленность относительно природы кредита и денежного обращения (соответственно, им присуща сильная внушаемость); в среде специалистов в финансовых вопросах — так называемый «кредит доверия».
Как замечает академик РАЕН Е.В. Балацкий, любой «пузырь» в экономике — это последствие избыточного доверия на рынке'1. Когда имеется избыток доверия, тогда и начинает надуваться «пузырь». Как только ошибка на рынке осознана, она начинает корректироваться: теряется доверие к тем элементам системы и субъектам рынка, в отношении которых оно было избыточным. В этом случае состояние «рынка доверия» мгновенно меняется, и на нем устанавливается дефицит доверия. В этот момент «пузырь» лопается, а многие сделки и операции затормаживаются или вовсе блокируются.
Доверие, будучи тонкой психологической субстанцией, может уменьшаться практически мгновенно, что делает фондовые рынки чрезвычайно динамичными. Кроме того, как любое психологическое явление, доверие предполагает «эффект снежного кома», когда лишение доверия одних субъектов по инерции распространяется на других. Результаты нередко бывают катастрофичными. Ведь на фондовых рынках происходит оборот ценных бумаг, которые, в свою очередь, есть не что иное, как материализованное доверие покупателей реальным экономическим возможностям компаний, которые выпускают ценные бумаги. Поэтому Динамика котировок акций — это колебания доверия экономических агентов друг другу. Когда на фондовом рынке возникает сбой, то это порождает «волну недоверия», которая прокатывается по всей экономической системе, включая реальную экономику. Но чем «реальнее» экономика, тем меньше ее затрагивает «волна недоверия».
54Балацкий Е.В. Анатомия финансового кризиса - 2008 // <http://ria-stk.ru/mi/ adetail.php?ID=16471X
\095\
Отметим роль в провоцировании подобных «волн» различных авторитетных неправительственных структур, которые публикуют данные о кризисе. Так, например, Национальное бюро экономических исследований США, которое выделяет 11 послевоенных рецессии55, во-первых, довольно произвольно выбирает данные для анализа, во-вторых, как правило, о наступлении или окончании рецессии официально объявляет через несколько месяцев после того, как она началась или закончилась фактически. О начавшейся в марте 2001 г. рецессии было сообщено только в ноябре, когда она завершилась. А о завершении американцы узнали только в июле 2003 года56. Соответственно, где есть произвол в использовании данных и объявлении о начале и конце рецессии, там открывается простор для манипуляций. Там же они и реконструируются как метод воздействия на массовое сознание и поведение рыночных игроков.
СМИ как инструмент воздействия на массовое сознание могут использоваться для того, чтобы отвлечь внимание общества от подлинных причин кризиса. Приведем яркий пример. Истоком кризиса 2008 г. предложено считать «лопнувший пузырь» американской ипотеки. Однако если взглянуть на гистограмму, включенную в ежегодный доклад МВФ «Мировая финансовая стабильность»57, опубликованный в октябре 2008 г., то обращает на себя внимание тот факт, что банковские потери, связанные с ипотечными активами (выделены серым цветом), составляют всего около 250 млрд долл. (рис. 1.14).
55 В ходе всех послевоенных рецессии помесячные объемы промышленного производства снижались по сравнению с соответствующим месяцем предыдущего года. Единственный раз НБЭИ не объявило о промышленной стагнации августа 1951 — июля 1952 г., проходившей на фоне Корейской войны, так как падение в промышленности не сопровождалось сокращением в других отраслях экономики, а ВВП даже рос (см.: Смирнов С.В. Циклические колебания промышленного производства США и России: причины различий // Экономический журнал ВШЭ. 2010. № 2. С. 187-188).
56Маслов О.Ю. История сокрытия американской рецессии или мир между Великой рецессией и Первой глобальной Великой депрессией (новейшая глобальная история в формате direct — часть 7) // Еженедельное независимое аналитическое обозрение. URL: http://www.polit.nnov.ru/2009/02/24/gistgreatrecess7/.
57 International Monetary Fund. Global Financial Stability Report URL: http://www. imf.org/External/Pubs/FT/GFSR/2007/02/index.htm.
\096\
Рис. 1.14. Структура банковских потерь в США во время кризиса 2008 г. (млрд долл.)
При этом, по данным МВФ, мировой ВВП за 2008 г. составил 62054,133 млрд долл.58 Со отношение этих сумм (примерно 1 к 240) показывает, что ипотечный кризис США на фоне мировой финансовой системы59 является даже не флуктуацией» а «шумом».
Таким образом, незначительный финансовый факт благодаря пристальному вниманию мировых СМИ спровоцировал массовое поведение: панику среди биржевых игроков, обвал фондовых индексов и тотальное недоверие внутри банковского сектора, которое повлекло за собой прекращение межбанковского кредитования, страхи среди населения, за чем последовало изъятие банковских депозитов, падение потребления и т. п.
В этой связи характерны данные по освещению в российских и американских СМИ роли ФРС США в финансовом кризисе 2007-2009 гг.60 Было проанализировано количество упоминаний ряда терминов в архивах интернет-сайтов российских и американских СМИ за указанный период. В частности, анализировались сайты «CNN International» (www.cnn.com), «Вести» (www.vesti.ru), а также сайт газеты «The Wall Street Journal» (www.wsj.com).
58 Report for Selected Country Groups and Subjects // <http://www.imf. org/ external/pubs/ft/weo/2008/02/weodata/weorept.aspx?sy=2006&ey=2013&scsm= l&ssd=l&sort=country&ds=.&br=l&c=001%2C110%2C163%2C119%2C203% 2C123%2C998%2C200%2C605%2C603%2C904%2C901%2C505%2C511%2C40-5%2C205&s=NGDP_RPCH%2CNGDPD&grp= 1 &a=l &pr.x=60&pr.y= 10>.
59 В которую, помимо реальной экономики, отраженной показателем ВВП, входит так называемая «виртуальная экономика», капиталоемкость которой в несколько раз превышает уровень ВВП.
60Использованы материалы, предоставленные Д. Ротштейном.
\097\
Телеканал «CNN International» транслируется в 212 странах мира. Ресурс www.cnn.com на апрель 2009 г. являлся третьим по популярности новостным сайтом в США61. Ресурс www.wsj. com — онлайн-издание газеты «The Wall Street Journal», которая имеет самый большой тираж среди американских газет (2,1 млн экз. по данным на март 2010 г.), включая 400 тыс. платных онлайн-подписок62. Сайт www.vesti.ru входит в медиа-холдинг ВГТРК и связан с информационной программой «Вести», выходящей в эфир на телеканалах «Россия-1», «РТР-Планета», и радиостанции «Радио России», а также с телеканалом «Россия-24» и радиостанцией «Вести FM». Аудитория телеканала «Россия-1» превышает 117 млн человек63.
Начиная с 2007 г. тема ФРС обязательно предполагает упоминание Бена Бернанке. Б 2007 г., при появлении первых признаков так называемого ипотечного кризиса, Бернанке декларировал, что ФРС готова активно вмешиваться в экономику, чтобы бороться с кризисом. Основным инструментом ФРС, который имеет также большое символическое значение для фондового рынка, является манипулирование ставкой процента, для обозначение которой в СМИ обычно используется термин «Fed rate». Действительно, с августа 2007 г. ФРС начинает постепенно снижать ставку процента, а также регулярно предупреждать о серьезности сложившейся ситуации. Выступления Бернанке оказывают ощутимое влияние на фондовый рынок — множество заголовков привязывают те или иные курсовые колебания именно к выступлениям главы ФРС.
Терминология, которую употребляют иностранные СМИ, чтобы описать финансовый кризис, вызывает определенные трудности перевода. В английском языке для обозначения глобального экономического и финансового спада 2007-2009 гг. используется термин «recession». В русском языке чаще используется термин «мировой финансовый кризис». С пропагандисткой точки зрения использование термина «рецессия» и, как следствие, привлечение теории экономических циклов помогает снять ответственность с кого бы то ни
61 CNN. URL: http://en.wikipedia.org/wiki/Cnn.
63Plambeck /. Newspaper Circulation Falls Nearly 9% // <http://www.nytimes. com/2010/Q4/27/busiiiess/mediay27audit.html>. " Россия-l // <http://m.wikipedia.org/wiki/PoccHH_l>.
\098\
было, так как согласно ей циклы являются глобальным явлением, т.е. спады преподносятся как своего рода стихийные бедствия.
Впрочем, использование понятия «финансовый кризис» в русскоязычном пространстве также имеет пропагандистское значение. «Мировой финансовый кризис» означает «кризис мировой финансовой системы», т. е. долларовой финансовой системы. Таким образом, термин «финансовый кризис», напротив, четко указывает на виновника. В материалах CNN, что закономерно, нигде не приводятся мнения специалистов о том, что нужно пересмотреть роль доллара в мировой финансовой системе.
В целом пик упоминаний в СМИ всего связанного с кризисом приходится на сентябрь-октябрь 2008 г. Основные темы, появляющиеся в материалах и CNN, и «Вестей»: банкротство Lehman Brothers в сентябре (выступает знаком начала финансового кризиса) и глобализация кризиса в октябре. В американских СМИ важной темой является продвижение ФРС проекта вбрасывания в экономику 700 млрд долл. (сложность его прохождения через конгресс). В материалах «Вестей» эта тема практически не затрагивалась. Странным кажется крайне резкое уменьшение числа всех упоминаний, связанных с кризисом, в начале 2009 г. (рис. 1.15).