Методические указания к выполнению контрольной работы и курсового проекта для студентов специальности 080502 «Экономика и управление на предприятии» заочной формы обучения (стр. 6 из 10)
| Показатель | Значение по шагам | |||||
| 0 | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | |
| 1.ОС,всего,тыс.р.(итог табл.1) | –457 719,39 | 4 577,19 | ||||
| В том числе: 1.1.Стоимость оборудования ОП, включая стоимость пуско-наладочных работ и транспортировки | –351 351,30 | |||||
| 1.2. Стоимость инструмента и инвентаря ОП | –7 027,02 | |||||
| 1.3. Стоимость оборудования вспомогательного производства, включая стоимость пуско-наладочных работ и транспортировки | –13 000,01 | |||||
| 1.4. Стоимость инструмента и инвентаря вспомогательного производства | –260,00 | |||||
| 1.5. Стоимость транспортных средств | –3 513,51 | |||||
| 1.6. Стоимость цехов ОП, включая стоимость подготовки земельного участка | –52 702,69 | |||||
| 1.7. Стоимость зданий общезаводского назначения | –17 567,57 | |||||
| 1.8. Стоимость зданий и земельного участка вспомогательного производства | –12 297,29 | |||||
Примечание. Сумма ликвидационного сальдо по основным средствам в 5-м шаге расчетного периода принимается равной 1 % от общей суммы основных средств.
Для дальнейших расчетов необходимо определить потребность в собственных оборотных средствах для осуществления проекта. Это имеет большое значение, так как в состав денежного потока по инвестиционной деятельности включается изменение оборотного капитала. Для этого расчета необходимо задаться рядом исходных данных:
— период оборота ТМЗ — 9,2 дней;
— период оборота НЗП — 4,5 дней;
— период оборота ГП — 64,18 дней;
— период оборота дебиторской задолженности — 45,7 дней;
— период оборота кредиторской задолженности — 44,8 дней.
Эти данные позволяют определить величины производственного (ПЦ) и финансового циклов (ФЦ):
ПЦ = Отмз + Онзп + Огп, (4.1)
ФЦ = ПЦ + Одз ‑ Окз , (4.2)
ПЦ = 9,2 + 4,5 + 64,18 = 77,88 дней,
ФЦ = 77,88 + 45,7 - 44,8 = 78,78 дней.
Потребность в собственных оборотных средствах определяется, в свою
очередь, по следующей формуле:
СОС =
(4 3)где В – выручка от реализации продукции.
СОС =
= 788 023,105 тыс. р.Таблица 3 ‑ Инвестиционная деятельность в постоянных ценах, тыс. р.
| Показатель | Значение по шагам | |||||
| 0 | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | |
| –457 719,39 | 4 577,20 | ||||
| 2. СОС, всего, тыс. р. | –236 406,93 | –551 616,17 | –795 903,34 | –803 783,58 | –811 663,80 | –819 544,03 |
| 3. Прирост СОС, тыс. р. | –236 406.93 | –315 209,24 | –244 287,16 | –7 880,23 | –7 880,23 | –7 880,23 |
| 4. Сальдо денежного потока по инвестиционной деятельности (ИД) (п.1 + п. 3) | –694 126,32 | –315 209,24 | –244 287,16 | –7 880,23 | –7 880,23 | –3 303,04 |
Примечания. 1. Прирост СОС для данного шага расчетного периода определяется как разница между суммой СОС данного и предыдущего шага
(п.2 табл.3).
2. Расчетная потребность в СОС 788 023,105 тыс.р. распределяется в строке 2 следующим образом: 30 % направляется в нулевой шаг, а оставшаяся сумма ‑ в первый; потребность в СОС для каждого следующего года расчетного периода равна расчетной потребности в СОС умноженной на индекс роста объема производства продукции данного шага (например, для второго шага расчетного периода эта потребность составит 788 023,105*1,01=795 903,34 тыс.р.).
Для расчета объема финансирования в постоянных ценах необходимо установить размер ставки по кредиту и сумму инвестиций на первоначальном этапе. Примем величину ставки по кредиту r = 10 %. Сальдо денежного потока по инвестиционной деятельности в нулевом шаге (объем первоначальных инвестиций) составляет 694 126,32 тыс. р. Возврат долга осуществляется равными частями (траншами) в 3-, 4- 5 - м шагах.
Таблица 4 ‑ Расчет объема финансирования в постоянных ценах, тыс. р.
| Показатель | Значение по шагам | |||||
| 0 | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | |
| 1. Собственные средства | 485 888,42 | |||||
| 2. Заемные средства | 208 237,90 | |||||
| Итого | 694 126,32 | |||||
| 3. Возврат долга | 69 412,63 | 69 412,63 | 69 412,64 | |||
| 4. Долг на начала шага | 0,00 | 208 237,90 | 208 237,90 | 208 237,90 | 138 252,27 | 69 412,64 |
| 5. Долг на конец шага | 0,00 | 208 237,90 | 208 237,90 | 138 252,27 | 69 412,64 | 0,00 |
| 6. Проценты начисленные(0,1*п. 4) | 0,00 | 20 823,8 | 20 823,8 | 20 823,8 | 13 825,2 | 6941,6 |
| 7. Проценты выплаченные | 0,00 | –20 823,8 | –20 823,8 | –20 823,8 | –13 825,2 | –6941,6 |
Таблица 5 – Расчет НДС и налога на прибыль в постоянных ценах, тыс. р.
| Показатель | Значение по шагам | ||||||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | |||||
| 1. Выручка в постоянных ценах (проектируемый объем продукции на данном шаге*цена реализации) | 3 601 019,52 | 3 637 029,72 | 3 673 039,91 | 3 709 050,11 | 3 745 060,30 | ||||
| 2. НДС (п. 1*0,152) | –549 299,52 | –554 792,51 | –560 285,51 | –565 778,50 | –571 271,50 | ||||
| 3. Выручка в постоянных ценах без НДС (п. 1 + п. 2) | 3 051 720,00 | 3 082 237,20 | 3 112 754,40 | 3 143 271,60 | 3 173 788,80 | ||||
| 4. Издержки | –2 461 692,41 | –2 486 310,57 | –2 510 927,51 | –2 535 544,44 | –2 560 161,38 | ||||
| 5. Внереализационные расходы (п. 7 табл. 4) | –20 823,8 | –20 823,8 | –20823,8 | –13 825,2 | –6941,6 | ||||
Окончание таблицы 5