Фондоотдача, т.е. выручка, полученная на 1 рубль основных фондов, на 1 квартал 2008 г. составила – 0,17, на конец 2009г. – 0,38, что положительно сказывается на деловой активности предприятия.
Оборачиваемость дебиторской задолженности выросла с 0 до 9,07, т.е. увеличилось взыскание суммы дебиторской задолженности и предприятию требуется меньше дней для получения дебиторской задолженности. Наиболее оптимальное значение было достигнуто в 3 квартале 2009 г., когда для взыскания дебиторской задолженности требовалось всего 4 дня.
Оборачиваемость готовой продукции показывает, как долго деньги связаны в готовой продукции. В анализируемом периоде она возросла на с 390,50 до 1827,67, длительность одного оборота, соответственно, снизилась, что является отрицательной тенденцией в развитии предприятия, т.к. готовая продукция стала оборачиваться медленнее.
Показатель оборачиваемости собственного капитала характеризует различные аспекты деятельности: с коммерческой точки зрения он определяет либо излишки продаж, либо их недостаток; с финансовой - скорость оборота вложенного собственного капитала; с экономической - активность денежных средств, которыми рискуют собственники предприятия (акционеры, государство или иные собственники). Оборачиваемость собственного капитала увеличилась, соответственно уменьшилось время длительности одного оборота с 100 дней до 472 дней, т.е. увеличилась скорость оборота собственного капитала, что положительно сказывается на деятельности предприятия.
Оборачиваемость общей задолженности показывает, сколько требуется оборотов для оплаты всей задолженности. Данный коэффициент увеличился на 19,44. Это приводит к снижению деловой активности, т.к. требуется больше оборотов для оплаты всей задолженности, говорит о «закредитованости» предприятия.
Динамика оборачиваемости кредиторской задолженности имеет следующую тенденцию: в 2008 г. данный показатель увеличивается, общее увеличение составило – 0,79, что уменьшило длительность оборота на 40 дней, и это является положительным результатом деятельности. В 2009 г. наблюдается как рост, так и снижение оборачиваемости кредиторской задолженности. В целом, за анализируемый период оборачиваемость кредиторской задолженности снизилась до 1,06.
Рассчитав показатель оборачиваемости собственного капитала, характеризующий скорость оборота собственного капитала и его активность, можно сказать, что его оборачиваемость увеличивается, и длительность оборота соответственно сокращается. Уменьшение на 4 квартал 2009 г. по сравнению с 1 кварталом 2008 г. составило 60 дней. То есть отдача от использования капитала улучшается, что естественно является положительной тенденцией.
Наличие положительного финансового результата – основное условие хорошего финансового состояния предприятия. Поэтому важным этапом финансового анализа является оценка уровня различных показателей, связанных с прибылью предприятия. Информация о прибыли, полученной в отчетном периоде, содержится в отчете о прибылях и убытках и в бухгалтерском балансе (таблица 8 приложения 6).
Именно чистая прибыль, обычно, считается основным показателем финансового результата деятельности предприятия. Направление использования чистой прибыли определяется предприятием самостоятельно. Основные направления следующие: отчисления в резервный капитал, образование фондов накопления и фондов потребления, отвлечение на благотворительные и другие цели, в акционерных обществах – выплата дивидендов.
Тенденция чистой прибыли в анализируемом периоде такова: во 2-м полугодии 2008 г. наблюдается убыток в размере 328тыс. руб., что связано с ростом себестоимости продукции, которая растет в разы быстрее, чем выручка, на 01.10.2008 г. наблюдается рост прибыли до 1328 тыс. руб., что говорит о расширении объемов производства. В течение первых 3-х кварталов 2009 г. прослеживается снижение чистой прибыли, на конец анализируемого периода наблюдается убыток в 544 тыс. руб., данный факт объясняется тем, что себестоимость продукции на конец анализируемого периода практически равна выручке от реализации, предприятию необходимо принимать меры по снижению затрат на производство продукции.
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей) в анализируемом периоде имеет тенденцию, как к росту, так и к снижению. Тенденция изменения выручки такова: на протяжении 9-и месяцев 2008 г. наблюдается увеличение выручки до 6624 тыс.руб. Снижение наблюдается в период с 01.01.2009 г. по 01.03.2009 г. (выручка снизилась до 1773 тыс.руб.)
Начиная с 01.03.2009 г. и до конца анализируемого периода наблюдается рост выручки до 5843 тыс.руб., что говорит о том, что предприятие расширяет производство.
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг в анализируемом периоде имеет очень высокий темп роста, если на начало периода себестоимость производимой продукции составляла 1768 тыс. руб., то на конец анализируемого периода составляет 5843 тыс. руб., при этом выручка растет более медленными темпами, чем себестоимость (рост с 2343 тыс. руб. до 5483 тыс. руб.), т.е. предприятию необходимо предпринимать меры по снижению себестоимости продукции, так как затраты на производство продукции очень велики.
Коммерческие расходы в данном периоде имели тенденцию к повышению, повысились с 1 тыс.руб. до 6 тыс.руб.
Если на начало анализируемого периода прибыль от продаж составляла 574 тыс. руб. то на конец анализируемого периода наблюдается убыток в размере 366 тыс.руб.
На протяжении всего анализируемого периода тенденция изменения процентов к уплате неравномерна. Проценты к уплате в течение всего 2008 г. имеет тенденцию к росту: увеличение до 821 тыс.руб., данное увеличение является отрицательной тенденцией, т.е. увеличивается сумма процентов, которые предприятие должно в отчетном периоде уплатить по полученным кредитам и займам. В целом, за анализируемый период проценты к уплате повысились с 54 тыс. руб. до 448 тыс. руб.
Прочие доходы на протяжении всего периода имеют неравномерной движение. Но в целом в анализируемом периоде, прочие доходы снизились на 3 тыс.руб.
Прибыль (убыток) до налогообложения на начало анализируемого периода составляла 731 тыс.руб., на конец – убыток составил 544 тыс.руб.
Следующим шагом оценки финансовых результатов является анализ рентабельности предприятия. Цель данного анализа заключается в оценке способности предприятия приносить доход на вложенный капитал (расчет коэффициентов приведен в таблице 11 приложения 8).
Рентабельность активов рассчитывается делением чистой прибыли на среднегодовую стоимость активов предприятия. Он показывает, сколько денежных единиц потребовалось предприятию для получения одной денежной единицы прибыли, независимо от источника привлечения этих средств. Этот показатель является одним из наиболее важных индикаторов конкурентоспособности предприятия.
На 1 квартал 2008 года рентабельность продаж (продукции) составила 0,24 %, т.е. на единицу реализованной продукции приходится 0,0024 рублей прибыли, в конце года этот показатель существенно уменьшается до 0,07 %. Показатель очень низкий, предприятию необходимо более эффективно использовать активы.
Показателя рентабельности основной деятельности как в 2008 г. так и в 2009 г. имеется тенденцию к снижению (в 2007-2008 году показатель уменьшился с 0,32 до 0,21, в 2009г уменьшился с 0,49 до 0,06). Максимальная прибыль с 1 рубля выручки составила 49 копеек во 1 квартале 2009 г. В аналогичном периоде 2008 года, данный уровень равен 32 копейкам.
Рентабельность собственного капитала позволяет определить эффективность использования капитала, инвестированного собственниками, и сравнить этот показатель с возможным получением дохода от вложения этих средств в другие ценные бумаги. В конце анализируемого периода по сравнению с началом мы наблюдаем снижение показателя с 0,03 до 0,01.Снижение рентабельности собственного капитала на 0,02 говорит о неэффективном использовании капитала, инвестированного собственниками, предприятию следует более эффективно использовать акционерный капитал.
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг в анализируемом периоде имеет очень высокий темп роста, если на начало периода себестоимость производимой продукции составляла 1768 тыс. руб., то на конец анализируемого периода составляет 5843 тыс. руб., при этом выручка растет более медленными темпами, чем себестоимость (рост с 2343 тыс. руб. до 5483 тыс. руб.), т.е. предприятию необходимо предпринимать меры по снижению себестоимости продукции, так как затраты на производство продукции очень велики.
Оптимизация прибыли требует постоянного анализа внутренних факторов формирования затрат на производство.
Состав затрат определяется положением по бухгалтерскому учету, а методы калькуляции – самими хозяйствующими субъектами.
Анализ затрат на производство по экономическим элементам отражен в таблице 3.1.
Таблица 3.1 - Анализ затрат на производство по экономическим элементам СПК «Искра», тыс. руб.
| Показатель | Всего за | Изменения | |
| 2008г. | 2009г. | ||
| 1. Материальные затраты | 9240 | 11489 | 2249 |
| в том числе: | |||
| - семена и посадочный материал | 1436 | 1286 | -150 |
| - корма | 1621 | 2511 | 890 |
| из них корма собственного производства | 1621 | 2001 | 380 |
| - минеральные удобрения | 716 | 565 | -151 |
| - химические средства защиты растений | 81 | 50 | -31 |
| - электроэнергия | 674 | 680 | 6 |
| - топливо | 0 | ||
| - нефтепродукты | 2377 | 2290 | -87 |
| - запасные части, ремонтные и строительные материалы для ремонта | 903 | 2109 | 1206 |
| - оплата услуг и работ, выполненных сторонними организациями, и прочие материальные затраты | 1320 | 1908 | 588 |
| в том числе: сырье для переработки | 120 | 358 | 238 |
| -по транспортировке грузов | 200 | 350 | 150 |
| -по ремонту техники | 1000 | 1200 | 1200 |
| - по зоотехническому и ветеринарному обслуживанию | 112 | 90 | -22 |
| 2. Затраты на оплату труда | 3741 | 3809 | 68 |
| 3. ЕСН | 189 | 601 | 412 |
| 4. Амортизация | 524 | 623 | 99 |
| 5. Прочие затраты | 218 | 387 | 169 |
| Итого затрат по основному производству | 13912 | 16909 | 2997 |
Из таблицы видно, что в 2009 году наблюдается увеличение затрат по следующим статьям: