87
Не вызывает сомнения, что инфляция ведет к обесценению доходов предприятия, занижению реальной стоимости его имущества и себестоимости продукции, искусственному завышению прибыли и изъятию в бюджет фактически не существующей прибыли, невозможности значительного накопления предприятием денежных средств для осуществления капитальных вложений. В результате искажаются все показатели финансовой устойчивости и необходима корректировка его отчетности на инфляционную составляющую для правдивой оценки финансового состояния предприятия и выбора правильной стратегии поведения предприятия, обеспечивающей ему сохранения финансового благополучия.
Многие авторы отмечают, что для разработки методических подходов к корректировке показателей бухгалтерской отчетности организаций в условиях инфляции нам необходимо определить [57, 85, 95,99]:
1. Методы измерения инфляции.
2. Коэффициенты корректировки (пересчета) показателей бухгалтерской
отчетности.
3. Методы корректировки показателей отчетности на уровень инфляции.
Первая проблема практической реализации методов корректировки
бухгалтерской отчетности в условиях инфляции связана с нахождением величины индекса цен для пересчета показателей отчетности.
Следует отличать темп инфляции (темп роста цен) от уровня инфляции (прирост общего уровня цен или индекс покупательной способности денежной единицы). Динамика инфляции схожа с динамикой сложных процентов [99].
Для наиболее общей характеристики уровня инфляции в мировой практике используются два индекса цен [58, 85]:
1. Индекс потребительских цен (ИПЦ), который оценивает уровень
инфляции на потребительском рынке (потребительской корзины).
2. Дефлятор валового национального продукта (ДВНП) или дефлятор
валового внутреннего продукта (ДВВП). Последний показатель используется
88
в России, оценивает степень инфляции по всей совокупности благ, производимых и потребляемых в государстве.
Среди экономистов - практиков существует разногласие в расчете средних индексов инфляции за период при определении коэффициентов корректировок. Наиболее распространенной ошибкой расчета среднего уровня индекса цен является использование формулы среднеарифметической величины. Авторы работы придерживаются мнения тех ученых, которые при определении среднего значения, в частности, ИПЦ применяют формулу
средней геометрической величины [95]: Ip=4JT^-T2-...Tп, где Г,,,,Тп- цепные
темпы роста.
Все известные методы корректировки бухгалтерской отчетности в
условиях инфляции можно систематизировать (рис. 11).
Корректировка бухгалтерской (финансовой) отчетности в условиях инфляции
В зависимости от выбранной базы корректировки
Инфлирование
4-
Дефлирование
В зависимости от выбранного метода
По колебаниям курсов валют
По колебаниям курсов цен
На основе индексов цен:
• базисных
• цепных
Методы:
• GPL
• ССА
• комбинированный
•
Рис.11. Система корректировки бухгалтерской отчетности в условия инфляции
В зависимости от того, стоимость какого периода — базисного (дефлирование) или отчетного (инфлирование) - выбрана в качестве основы
89
бухгалтерской отчетности, можно выделить два направления корректировки показателей.
На практике достаточно широкое распространение получил метод корректировки по колебаниям курсов валют, т.е. пересчет по отношению к стабильной валюте. Этот метод можно эффективно использовать только, если покупательная способность базовой валюты (доллара) точно соответствует покупательной способности "плавающей" валюты (рубля). В реальной жизни этого практически не бывает в силу разных причин, в том числе определенного регулирования валютных курсов со стороны государства, политики протекционизма в отношении отечественных товаров и пр.
Именно поэтому более точной является переоценка статей актива и пассива баланса по колебаниям уровней товарных цен. На методике переоценки по колебаниям уровней товарных цен основаны три, довольно успешно применяемых за рубежом, метода освобождения финансовой отчетности от влияния инфляции [57, 85, 95]:
1. Метод оценки объектов бухучета в денежных единицах одинаковой
покупательной способности (GPL).
2. Метод пересчета объектов бухучета в текущую (рыночную) стоимость
(ССА). Целесообразно применять тогда, когда цены на разные группы товарно-
материальных ценностей растут неодинаковыми темпами, причем, как правило,
отличающимися от общего роста цен.
3. Комбинированный метод (комбинация первых двух моделей учета).
Этим методам соответствуют 3 модели косвенных доходов и расходов
предприятий под влиянием инфляции на основе балансового уравнения, которое выражает финансовое состояние в момент t0 [57, 58]: М + N = Е + L,
где М (N) - монетарные (немонетарные) активы, а Е и L - собственный и привлеченный капитал, соответственно.
Мы используем в работе наиболее распространенную методику GPL,
которая заключается в пересчете статей финансовой отчетности в денежные единицы одинаковой покупательной силы по формуле: Вр = Вбу /(11/10)
90
где Вр - реальная величина данной статьи, скорректированная по уровню инфляции, руб.;
Вбу - номинальная величина данной статьи по данным бухгалтерского учета и отчетности, руб.;
II (1о) - индекс инфляции на момент (базовом периоде) или за период анализа (на начальную дату отслеживания величины статьи баланса).
Для пересчета используется один из индексов общего уровня цен: индекс динамики валового национального продукта, индекс потребительских цен, индекс оптовых цен.
Инфляционной корректировке по индексу должны подвергаться лишь так называемые «неденежные» (немонетарные) статьи: основные средства и нематериальные активы; производственные запасы; обязательства, которые должны быть погашены оказанием услуг и т.д. Напротив, «денежные» статьи пересчитываются, только если предусмотрена специальная индексация. Это -денежные средства, дебиторская и кредиторская задолженности, кредиты, депозиты, финансовые вложения и т. д.
Модель отражает следующие процессы, происшедшие вследствие инфляции: а) увеличение стоимости немонетарных активов и собственного капитала; б) доход, в случае превышения привлеченного капитала над монетарными активами, либо убыток (в противном случае), рассчитываемый по формуле: И= r(L-M).
К сожалению, общий индекс цен может и не отражать реальных изменений в основных средствах или в стоимости производственных запасов. Между тем, для любого автотранспортного предприятия представляет интерес именно изменения цен на сырье, топливо, полуфабрикаты и т. д., а также изменения цен на производимую им транспортную услугу (тарифов на грузовые перевозки). Во многих странах с рыночной экономикой считают, что использование корректировок по общему уровню цен оправдано тогда, когда между повышением общего уровня цен и движением конкретных цен на тот или иной товар (услугу) существует тесная взаимосвязь. Поэтому для
91
очищения от инфляционного воздействия на бухгалтерскую отчетность автотранспортных предприятий правомерно использовать индексы грузовых тарифов на автотранспортные услуги по Красноярскому краю.
Обобщая опыт учета инфляции в вопросах принятия финансовых решений, мы рекомендуем при планировании деятельности на АТП придерживаться некоторых простых правил.
Во-первых, при решении о вложении средств в банк, необходимо к реальной ставке доходности прибавить по формуле Фишера сумму, которая является величиной компенсации инфляционных потерь [100, с.110].
Во-вторых, чтобы снизить воздействие инфляции на финансовые результаты необходимо контролировать уровень рентабельности, закладывая в расчетный тариф на грузовые перевозки минимальную прибыль [117, с. 132].
В-третьих, необходимо корректировать на инфляцию не только бухгалтерский баланс, но и отчет о прибылях и убытках. Нам представляется из всех подходов правильным метод корректировки доходов и затрат, который учитывает: расчет темпа инфляции по формуле сложных процентов, сроки погашения дебиторской и кредиторской задолженностей [58, 85, 95].
Таким образом, финансовая отчетность, скорректированная в соответствии с динамикой инфляции, с полным основанием может рассматриваться в качестве исходной базы для глубокого анализа финансового состояния предприятия и реальной оценки его финансовой устойчивости.
ВЫВОДЫ:
1. Внедрение логистики - одно из важных направлений повышения конкурентоспособности компаний, который предполагает эффективный мотивированный подход к управлению с целью снижения издержек АТП. Обзор существующих методов и моделей решения задач логистики транспорта выявил необходимость соединения детерминисткого и вероятностного подхода. Актуальным является совершенствование логистической цепочки «Финансы
92
•«-?Управление АТП» в условиях неопределенности (учет инфляции и производственного риска).
2. Сфера производства влияет на содержание комплексного анализа
хозяйственной деятельности автотранспортного предприятия и связана с
разделами перевозочной деятельности и использования ресурсов. Отраслевая
специфика при анализе финансовой устойчивости отражается в классификации
транспортных затрат на постоянные и переменные, а, следовательно, при
определении безубыточного объема перевозок грузов. Необходима
дополнительная информация по затратам и объему перевозочной деятельности.
3. При сравнительном комплексном анализе финансовой устойчивости