1) ОАО «Сибирь» не развивает свою материально-техническую базу Показатель строки баланса 120 «Основные средства» остался неизменным в 2002 году по отношению к 2001 году.
2) Оборотные активы (строка баланса 290) снизились на 5,1% (100-94,9). В основном это произошло за счет снижения остатков денежных средств. Негативным является рост дебиторской задолженности, который по отношению к 2001 году составил в 2002 году 23,5%.
3) Возрос добавочный капитал на 0,9%, в структуру которого входят амортизационные отчисления. Составив отношение 17450/26517*100 = 65,8, можно сказать, что износ основных средств общества составил в 2002 году 65,8%. Это означает, что парк оборудования стареет, но не обновляется.
4) Недостаток оборотных активов общество восполняет за счет привлечения заемных средств, о чем свидетельствует строка баланса 510, где отображен рост кредиторской задолженности по долгосрочным обязательствам на 25,0%, и строка 610, которая показывает рост краткосрочной задолженности по кредитам и займам на 20%.
5) Дефицит оборотных средств, в свою очередь, вызвал рост кредиторской задолженности (строка 620 баланса) на 16,2%.
6) Кредиторская задолженность по долговым обязательствам в общей сумме на конец 2002 года составила: 25,0+20,0+16,2 = 61,2%. В то же время доходы будущих периодов (строка 640 баланса) на конец 2002 года увеличились на 92,2%, что превышает указанную кредиторскую задолженность на 31,0% (92,2 -61,2) и дает основание предполагать о погашении кредиторской задолженности в 2003-2004 гг.
Таблица 5
Вертикальный (структурный) анализ баланса ОАО «Сибирь»
| Статьи и разделы баланса | Код | 2001 год | 2002 год | ||
| строки | тыс. руб. | уд.вес,% | тыс. руб. | уд.вес,% | |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 |
| I. Внеоборотные активы | |||||
| Нематериальные активы | 110 | 15 | 0,1 | 15 | 0,1 |
| Основные средства | 120 | 26517 | 88,6 | 26517 | 89,1 |
| Незавершенное строительство | 130 | 0 | 0 | ||
| Доходные вложения в материальные | 135 | 0 | 0 | ||
| Долгосрочные финансовые вложения | 140 | 0 | 0 | ||
| Прочие внеоборотные активы | 150 | 0 | 0 | ||
| Итого по разделу I | 26532 | 88,6 | 26532 | 89,1 | |
| II. Оборотные активы | |||||
| Запасы | 210 | 2364 | 7,9 | 2158 | 7,3 |
| Налог на добавленную стоимость | 220 | 18 | 0,1 | 16 | 0,1 |
| Дебиторская задолженность (платежи | 230 | 0 | 0 | ||
| по которой ожидаются более, чем | |||||
| через 12 месяцев после отчетной даты) | |||||
| Дебиторская задолженность (платежи | 240 | 502 | 1,7 | 620 | 2,1 |
| по которой ожидаются в течение | |||||
| 12 месяцев после отчетной даты) | |||||
| Краткосрочные финансовые вложения | 250 | 0 | 0 | ||
| Денежные средства | 260 | 520 | 1,7 | 438 | 1,5 |
| Прочие оборотные активы | 270 | 0 | 0 | ||
| Итого по разделу II | 290 | 3404 | 11,4 | 3232 | 10,9 |
| III. Капитал и резервы | |||||
| Уставный капитал | 410 | 1500 | 5,0 | 1500 | 5,0 |
| Добавочный капитал | 420 | 17302 | 57,8 | 17450 | 58,6 |
| Резервный фонд | 430 | 0 | 0 | ||
| Фонд социальной сферы | 440 | 100 | 0,3 | 100 | 0,3 |
| Целевые финансирования и поступления | 450 | 2500 | 8,4 | 0 | |
| Нераспределнная прибыль прошлых лет | 450 | 0 | 0 | ||
| Непокрытый убыток прошлых лет | 465 | 1003 | 3,4 | 986 | 3,3 |
| Нераспределнная прибыль отчетного года | 470 | 0 | 0 | ||
| Непокрытый убыток отчетного года | 475 | 1320 | 4,4 | 1298 | 4,4 |
| Итого по разделу III | 490 | 23725 | 79,3 | 21334 | 71,7 |
| IV. Долгосрочные обязательства | |||||
| Займы и кредиты | 510 | 2000 | 6,7 | 2500 | 8,4 |
| Прочие долгосрочные обязательства | 520 | 0 | 0 | ||
| Итого по разделу IV | 590 | 2000 | 6,7 | 2500 | 8,4 |
| V. Краткосрочные обязательства | |||||
| Займы и кредиты | 610 | 50 | 0,2 | 60 | 0,2 |
| Кредиторская задолженность | 620 | 2800 | 9,4 | 3254 | 10,9 |
| Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов | 630 | 0 | 0 | ||
| Доходы будущих периодов | 640 | 1361 | 4,5 | 2616 | 8,8 |
| Резервы предстоящих расходов | 650 | ||||
| Прочие краткосрочные обязательства | 660 | ||||
| Итого по разделу V | 690 | 4 211 | 14,1 | 5 930 | 19,9 |
| БАЛАНС | 29 936 | 100,0 | 29 764 | 100,0 | |
Целью вертикального анализа является расчет удельного веса отдельных статей в итоге баланса и его изменения. При этом установлено следующее:
1) наблюдается незначительно увеличение доли основных фондов на 0,5%, что привело соответственно к снижению доли оборотных активов, в основном за счет уеньшения доли запасов (0,6%) и денежных средств (0,3);
2) наблюдается снижение в структуре пассива баланса удельного веса собственных капиталов, что объясняется отсутствием в 2002 году целевого финансирования, а также ростом кредиторской задолженности по долгосрочным и краткосрочным обязательствам.
Сравнительный аналитический баланс характеризует как структуру отчетной бухгалтерской формы, так и динамику отдельных ее показателей. Данный анализ систематизирует и обобщает расчеты горизонтального и вертикального анализа, позволяя более наглядно рассмотреть изменения относительных и абсолютных величин.
Снижение валюты баланса оценивается (-172) отрицательно, так как сокращается хозяйственная деятельность предприятия.
Анализ ликвидности баланса выявил следующее.
Неравенство А1>П1 не соблюдено (платежный недостаток на начало года - 2280 тыс. руб., на конец года -2816 тыс. руб.), что свидетельствует о неспособности предприятия рассчитаться по наиболее срочным долгам.
Неравенства А2>П2, А3>П3 и А4<П4 соблюдаются, следовательно, текущую платежеспособность предприятия можно признать удовлетворительной (Приложение 2)
Таблица 6
Сравнительный анализ баланса ОАО «Сибирь»
| Статьи и разделы баланса | Код | 2001 г. | 2002 г. | Изменения | ||
| строки | в тыс. | в уд. | в % к | |||
| руб. | весе,% | 2001 г. | ||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
| I. Внеоборотные активы | ||||||
| Нематериальные активы | 110 | 15 | 15 | 0 | 0,0 | 100 |
| Основные средства | 120 | 26517 | 26517 | 0 | 0,5 | 100 |
| Незавершенное строительство | 130 | 0 | 0 | 0 | 0,0 | 0 |
| Доходные вложения в материальные | 135 | 0 | 0 | 0 | 0,0 | 0 |
| Долгосрочные финансовые вложения | 140 | 0 | 0 | 0 | 0,0 | 0 |
| Прочие внеоборотные активы | 150 | 0 | 0 | 0 | 0,0 | 0 |
| Итого по разделу I | 26532 | 26532 | 0 | 0,5 | 100 | |
| II. Оборотные активы | ||||||
| Запасы | 210 | 2364 | 2158 | -206 | -0,6 | 91,29 |
| Налог на добавленную стоимость | 220 | 18 | 16 | -2 | 0,0 | 88,89 |
| Дебиторская задолженность (платежи | 230 | 0 | 0 | 0 | 0,0 | 0 |
| по которой ожидаются более, чем | ||||||
| через 12 месяцев после отчетной даты) | ||||||
| Дебиторская задолженность (платежи | 240 | 502 | 620 | 118 | 0,4 | 123,5 |
| по которой ожидаются в течение | ||||||
| 12 месяцев после отчетной даты) | ||||||
| Краткосрочные финансовые вложения | 250 | 0 | 0 | 0 | 0,0 | 0 |
| Денежные средства | 260 | 520 | 438 | -82 | -0,3 | 84,23 |
| Прочие оборотные активы | 270 | 0 | 0 | 0 | 0,0 | 0 |
| Итого по разделу II | 290 | 3404 | 3232 | -172 | -0,5 | 94,95 |
| III. Капитал и резервы | ||||||
| Уставный капитал | 410 | 1500 | 1500 | 0 | 0,0 | 100 |
| Добавочный капитал | 420 | 17302 | 17450 | 148 | 0,8 | 100,9 |
| Резервный фонд | 430 | 0 | 0 | 0 | 0,0 | 0 |
| Фонд социальной сферы | 440 | 100 | 100 | 0 | 0,0 | 100 |
| Целевые финансирования и поступления | 450 | 2500 | 0 | -2500 | -8,4 | 0 |
| Нераспределнная прибыль прошлых лет | 450 | 0 | 0 | 0 | 0,0 | 0 |
| Непокрытый убыток прошлых лет | 465 | 1003 | 986 | -17 | 0,0 | 98,31 |
| Нераспределнная прибыль отчетного года | 470 | 0 | 0 | 0 | 0,0 | 0 |
| Непокрытый убыток отчетного года | 475 | 1320 | 1298 | -22 | 0,0 | 98,33 |
| Итого по разделу III | 490 | 23725 | 21334 | -2391 | -7,6 | 89,92 |
| IV. Долгосрочные обязательства | ||||||
| Займы и кредиты | 510 | 2000 | 2500 | 500 | 1,7 | 125 |
| Прочие долгосрочные обязательства | 520 | 0 | 0 | 0 | 0,0 | 0 |
| Итого по разделу IV | 590 | 2000 | 2500 | 500 | 1,7 | 125 |
| V. Краткосрочные обязательства | ||||||
| Займы и кредиты | 610 | 50 | 60 | 10 | 0,0 | 120 |
| Кредиторская задолженность | 620 | 2800 | 3254 | 454 | 1,6 | 116,2 |
| Задолженность участникам (учредителям) | 630 | 0 | 0 | 0 | 0,0 | 0 |
| по выплате доходов | ||||||
| Доходы будущих периодов | 640 | 1361 | 2616 | 1255 | 4,2 | 192,2 |
| Резервы предстоящих расходов | 650 | 0 | 0,0 | 0 | ||
| Прочие краткосрочные обязательства | 660 | 0 | 0,0 | 0 | ||
| Итого по разделу V | 690 | 4 211 | 5 930 | 1719 | 5,9 | 140,8 |
| БАЛАНС | 29 936 | 29 764 | -172 | 0,0 | 99,43 | |
Анализ финансовой устойчивости ОАО «Сибирь»