С конца 1980-х гг. был взят курс на акционирование, переход на рыночную экономику, иностранные инвестиции с учетом рекомендаций Международного валютного фонда (МВФ).
Сельское хозяйство — отрасль, в которой занята основная часть населения Алжира. Сельскохозяйственные земли, включая лесные угодья, занимают . 44,2 млн. га, или около 1/5 всей территории, из них 7—10 млн. га (в зависимости от климатических условий) составляют обрабатываемые земли (почти все в Северном Алжире). На первом этапе аграрной реформы (1962—64 гг.) были экспроприированы земли европейских колонистов и на них созданы коллективные х-ва во главе с комитетами самоуправления. Самоуправляемый сектор в 1966 г. состоял из 2200 хоз-в общей площадью 2400 тыс. га, в т. ч. 30 % х-в, имеющих размеры свыше 1—2 тыс. га каждое. Они размещены на наиболее плодородных землях, причём половина из них — в равнинах Северо-Запада (вилайя Оран, Мостаганем, Тиарет). На долю х-в этого сектора приходится 24 % всех пахотных земель, 65 % земель с плодовыми насаждениями, 60 % всей продукции растениеводства, 5 % животноводства. Старый крестьянский сектор охватывает 650 тыс. х-в, из них 600 тыс. х-в имеют менее 10 га земли каждое, в т. ч. 350 тыс. х-в — менее 2 га.
В 1988 г. была проведена аграрная реформа. Госхозы были распущены. На их основе было образовано 22 тысячи мелких кооперативов. Часть земель была передана крестьянам.
Земледелие даёт около 3/4 всей с.-х. продукции Алжира. Основное место (свыше 4/5) в посевных площадях занимают зерновые культуры. В Алжире господствует богарное земледелие, орошаемые земли не превышают 250—300 тыс. га. Твёрдая пшеница возделывается в основном во внутренних областях Теля, мягкая — на северо-западе. Урожайность зерновых в мелких х-вах в среднем не превышает (кроме риса) 3—8 ц/га. Алжир вынужден систематически ввозить зерно (2300 - 3000 тыс. ц в год). Хозяйства обобществлённого сектора дают примерно 1/3 всего сбора пшеницы, ячменя и овса и около 2/3 — кукурузы, сорго и риса.
Особо важное значение имеют виноградарство и виноделие, дававшие в 50-е гг. около 1/3 всей валовой продукции и 1/2 алжирского экспорта (по стоимости). Основные виноградники находятся в северо-западном. Алжире (в районе г. Орана более 1/2 всейихплощади).
Большая часть вина вывозится во Францию. После 1962 г. Франция заметно сокращает закупки вина в Алжире, что остро отражается на положении виноградарства в стране. Поставляемое на экспорт вино составляет 1,7 млн. гкл.
Значительную роль играет также производство цитрусовых, особенно апельсинов (на равнине Митиджа, в долине Шелифа), большая часть которых экспортируется в европейские страны.
Издавна возделывается оливковое дерево, особенно в Кабилии (ок. 2/5 всего сбора оливок); оливковое масло (в среднем около 20 тыс. т в год) потребляется в основном внутри страны. В оазисах Сахары культивируют финиковую пальму. На побережье, близ крупных городов, развито выращивание ранних овощей (ок. 6 млн. ц в год), томатов, артишоков, моркови, а также картофеля, продаваемых на европейских рынках. На обобществлённый сектор приходится примерно 92 % всего урожая цитрусовых, 34 % оливок, 8 % фиников и 45 % овощей. Из технических культур возделывают табак, главным образом в Митидже и Кабилии, идущий в большинстве на экспорт (около 10 тыс. т в год).
Животноводство носит экстенсивный характер, оно даёт почти 1/4 всей с.-х. продукции, но во внутренних областях, на возвышенных равнинах и плато, особенно в Сахаре, часто служит основным и даже единственным источником существования полукочевников и кочевников. Для населения горных и прибрежных областей северного Алжира характерно отгонно-пастбищное или горно-пастбищное скотоводство в сочетании с земледелием. Поголовье крупного рогатого скота составляет 1,5 млн. голов, овец - 15 млн. голов.
Лесное хозяйство и рыболовство. Леса и кустарники (общая пл. 3 млн. га) сохранились в основном в горах Тель-Атласа. Главное хозяйственное значение имеют массивы пробкового дуба (заготовки 300—600 тыс. ц пробкового сырья в год — 3-е место в мире). Основная часть сырья перерабатывается на госпредприятиях и экспортируется. В полупустынных р-нах (вилайя Тиарет, Саида, Медеа) важное значение имеет сбор и первичная переработка травы альфа (общая пл. ок. 4 млн. га). Альфовое сырьё (90—100 тыс. т ежегодно — 1-е место в мире) идёт в основном на производство лучших сортов бумаги, целлюлозы, плетёных изделий.
Рыболовство (в основном сардина, сельдь, анчоус) развито слабо (ср. улов ок. 20 тыс. т в год). Принимаются меры для увеличения морского промысла и реконструируются рыболовные порты (Бени-Саф, Оран, Тенес, Шершель и др.).
Промышленность. На долю горнодобывающей промышленности и энергетики приходится свыше 1/3 валовой промышленной продукции страны. Ведущей среди этих отраслей является нефтегазодобывающая. В северных и восточных районах Сахары находятся открытые после 2-й мировой войны основные алжирские месторождения нефти и природного газа мирового значения (запасы нефти оцениваются около 1 млрд. т, газа — 3000 млрд. куб. м).). Ежегодная добыча нефти составляет около 60 млн. т. По трубопроводам нефть поступает в средиземноморские порты, откуда экспортируется в основном во Францию (70 % всей нефти). Часть нефти идёт на нефтеперегонные заводы в г. Алжире и г. Эль-Харраш, примерно половина нефтепродуктов экспортируется.
Важное значение приобрела также добыча природного газа — 3288 млн. куб. м в 1968 г.; 43 млрд. куб. м - в 1997 г. Эксплуатируются 3 месторождения — Хасси-Рмель (даёт ок. 9/10 всей добычи газа), Ин-Аменас и Хасси-Месауд (попутно с нефтью). По газопроводу метан передается к побережью, где большая часть его сжижается на заводе в Арзеве и экспортируется в основном в Англию и во Францию. Расширяется использование природных газов внутри страны; газифицированы города Алжир, Оран, Мостаганем и др.
Разработки рудных ископаемых сосредоточены в северном Алжире. Среди них первое место занимает добыча железной руды, идущей главным образом на экспорт. Основные рудники — Уэнза (св. 50 % всей добычи), Бу-Кадра. Важное значение имеет добыча свинцово-цинковых руд. Разработка их ведётся в месторождениях Уэд-Зундер и Уэд-Абед, а также в небольших количествах в Сиди-Камбер и в Варсенис. Добыча фосфоритов в связи с выработкой месторождения Эль-Куиф сократилась. Разведано новое крупное месторождение — Джебель-Онк, которое введено в строй. Ведутся незначительные разработки каменного угля (в г. Кенадза, на С.-З. Алжирской Сахары), медной руды (в Айн-Барбар близ г. Аннаба, 4,6 тыс. т в год), а также железного колчедана, барита, сурьмы, кизельгура. Разведаны крупнейшие в Магрибе месторождения железной руды (Гара-Джебилет, близ Тиндуфа) и крупное месторождение ртути (в Северном Алжире). Производство электроэнергии составляет 1,2-1,3 млрд. квт-ч, в т. ч. на ТЭС около 780 млн. квт-ч (важнейшие ТЭС—в гг. Алжир, Аннаба, Оран, Бешар).
Основные отрасли обрабатывающей промышленности: пищевкусовая (ок. 1/2 всей продукции), металлообрабатывающая, текстильная и швейная, нефтеперерабатывающая, химическая и кожевенно-обувная, цементная (преобладают мелкие и отчасти средние предприятия). Винокуренные и консервные заводы, табачные фабрики, предприятия по переработке зерна и производству оливкового масла размещены почти во всех городах Северного Алжира. Текстильная промышленность, включая кустарное производство ковров, размещена в гг. Алжир, Оран, Аннаба, Тлемсен. Металлообрабатывающая промышленность представлена небольшими механическими и ремонтными мастерскими, вагоностроительными и трубопрокатными заводами и т. д. Её главный центр — г. Алжир (сборочные заводы легковых и грузовых машин); в г. Эль-Харраш — тракторосборочные заводы. В г. Аннаба при содействии СССР и других стран сооружен металлургический завод (в 1968 введена в строй 1-я очередь завода мощностью 400 тыс. т стали в год). Развивается химическая промышленность: заводы по производству суперфосфата, серной кислоты, медного купороса, целлюлозы и др.—в гг. Алжир, Оран и Аннаба. Построен (1969) крупный з-д азотных удобрений и аммиака в г. Арзев. Цементные заводы (общей мощностью около 1 млн. т ежегодно) находятся в гг. Алжир и Оран. Алжир получал разнообразную экономическую и научно-техническую помощь СССР, предоставившего крупные кредиты и поставляющего новейшее оборудование для сооружаемых предприятий; организован и действует институт нефти и газа в г, Бумердес (близ столицы), переданный вместе с техникумом в дар народу Алжира.
Транспорт. Важную роль играют железные .дороги, общая протяжённость которых 4,2 тыс. км, в т. ч. с норм. колеёй 2,6 тыс. км; Основная ж.-д. магистраль между г. Уджда (Марокко) и г. Гардимау (Зап. Тунис) через гг. Оран, Алжир и Константина связывает наиболее важные экономические центры Сев. Алжира. От гл. магистрали отходят линии на С., к морским портам, и на Ю., к горнопромышленным разработкам и оазисам Сев. Сахары. Общий грузооборот 960-980 млн. т-км.
Протяжённость сети автодорог — 50,2 тыс. км. Вдоль побережья проходит главная автомагистраль, от которой ответвляются шоссейные дороги в северном и южном направлениях. После 1962 г. построены автодороги Адрар — Бешар (720 км), Бешар — Тиндуф (900 км), Ин-Аменас — Гадамес.
Развит трубопроводный транспорт (общая длина нефтепроводов — около 3 тыс. км, газопроводов — более 1000 км). Действуют крупные нефтепроводы: Ин-Аме-нас—Сехира(Тунис), Хасси-Месауд — Беджаия, Хасси-Месауд — Арзев, Бени-Мансур — г. Алжир и газопроводы Хасси-Рмель — Арзев, Месдар — Скикда (700 км) и газопровод Хасси-Рмель — Скикда.
Морской транспорт обеспечивает почти все внешнеторговые перевозки. По размерам грузооборота выделяются порты (тыс. т): Беджаия — 15,3, Арзев — 9,1, Алжир — 4,4, Аннаба — 19,2, Оран — 1,8.
Быстро развивается воздушный транспорт. В стране 65 аэродромов, из них 31 гражданский. Аэропорты международного значения расположены близ гг. Алжир (Дар-эль-Бейда), Аннаба иОран (Ла-Сения).