Бизнес-планирование в развитии торговой сети "МегаЭлектро" в г. Москва (стр. 5 из 6)
Окончательный расчет потребности в основном капитале приведен в таблице 2.8.
Таблица 2.8
Расчет потребности в основном капитале
| Наименование затрат | Стоимость, тыс. руб. |
| 1. Приобретение строительных материалов и торгового оборудования | 406,749 |
| 2. Приобретение второго автомобиля «ГАЗЕЛЬ» (для улучшения сервисного обслуживания) | 230,0 |
| 3. Затраты на услуги по капитальному ремонту магазина и установке торгового оборудования | 190,7 |
| Всего | 827,0 |
Таким образом, потребность в основном капитале составляет 827 тыс. рублей.
Обеспечение потребности в оборотном капитале будет осуществляться за счет текущих товарных запасов предприятия.
Для реализации проекта потребуется кредит в размере 500 тыс. рублей. Условия кредитного договора:
- срок кредита 12 месяцев;
- процентная ставка 15% годовых;
- возврат кредита 100% по истечении 12 месяцев со дня заключения кредитного договора.
В таблице 2.9 приведен отчет о прибылях и убытках проектируемого магазина бытовой техники. Предполагается, что магазин будет закрыт с января по март на ремонт, в этот период будет проводиться рекламная кампания магазина. Соответственно, в этот период не ожидается поступлений денежных средств, а осуществляются только капитальные затраты.
Более ясную картину с движением средств на каждом шаге расчета предоставляет отчет о движении денежных средств (таблица 2.10). В качестве притоков денежных средств учитываются все поступления: первоначальные инвестиции, поступления выручки, прочие поступления. Оттоками являются реальные денежные выплаты, связанные с покупкой основных средств, арендными платежами, оплатой поставщикам за материалы, полуфабрикаты и покупные товары, оплатой труда. В составе денежных выплат учитывается также оплата коммунальных и рекламных услуг, уплата налогов, возврат кредита и уплата процентов за кредит. Остаток денежных средств рассчитывается нарастающим итогом.
Таблица 2.9
Отчет о прибылях и убытках проекта магазина бытовой техники, тыс. руб.
| Наименование показателя | январь | февраль | март | апрель | май | июнь | июль | август | сентябрь | октябрь | ноябрь | декабрь |
| Выручка (нетто) от продажи товаров | - | - | - | 6035 | 6035 | 6035 | 6035 | 6035 | 6035 | 6035 | 6035 | 6035 |
| Себестоимость проданных товаров | - | - | - | 4024,5 | 4024,5 | 4024,5 | 4024,5 | 4024,5 | 4024,5 | 4024,5 | 4024,5 | 4024,5 |
| Валовая прибыль | - | - | - | 1610,5 | 1610,5 | 1610,5 | 1610,5 | 1610,5 | 1610,5 | 1610,5 | 1610,5 | 1610,5 |
| Коммерческие расходы | - | - | - | 924,3 | 924,3 | 924,3 | 924,3 | 924,3 | 924,3 | 924,3 | 924,3 | 924,3 |
| В том числе: | ||||||||||||
| - расходы на рекламу | - | - | 197,9 | 56,7 | 56,7 | 56,7 | 56,7 | 56,7 | 56,7 | 56,7 | 56,7 | 56,7 |
| - прочие | - | - | - | 867,6 | 867,6 | 867,6 | 867,6 | 867,6 | 867,6 | 867,6 | 867,6 | 867,6 |
| Управленческие расходы | 262,5 | 262,5 | 262,5 | 344,6 | 344,6 | 344,6 | 344,6 | 344,6 | 344,6 | 344,6 | 344,6 | 344,6 |
| Прибыль (убыток) от продаж | (262,5) | (262,5) | (460,4) | 341,6 | 341,6 | 341,6 | 341,6 | 341,6 | 341,6 | 341,6 | 341,6 | 341,6 |
| Налог на прибыль и аналогичные платежи | - | - | - | 162,48 | 162,48 | 162,48 | 162,48 | 162,48 | 162,48 | 162,48 | 162,48 | 162,48 |
| Чистая прибыль | - | - | - | 179,12 | 179,12 | 179,12 | 179,12 | 179,12 | 179,12 | 179,12 | 179,12 | 179,12 |
Таблица 2.10
Отчет о движении денежных средств, тыс. руб.
| Наименование показателя | январь | февраль | март | апрель | май | июнь | июль | август | сентябрь | октябрь | ноябрь | декабрь |
| Остаток денежных средств на начало периода | 400 | 493,2 | 418,2 | 74,6 | 36,22 | 105,34 | 81,96 | 166,08 | 157,7 | 256,82 | 263,44 | 377,56 |
| Первоначальные инвестиции в проект | 500 | 400 | ||||||||||
| В том числе: | ||||||||||||
| - собственный капитал | 400 | |||||||||||
| - кредиты | 500 | |||||||||||
| Прибыль от продажи товаров | 179,12 | 179,12 | 179,12 | 179,12 | 179,12 | 179,12 | 179,12 | 179,12 | 179,12 | |||
| Итого поступило денежных средств | 500 | 0 | 400 | 179,12 | 179,12 | 179,12 | 179,12 | 179,12 | 179,12 | 179,12 | 179,12 | 179,12 |
| Денежные выплаты: | ||||||||||||
| Приобретение основных средств | 406,8 | 230 | ||||||||||
| Пополнение оборотных средств | 100 | 100 | 100 | 100 | 100 | |||||||
| Оплата поставщикам услуг | 190,7 | |||||||||||
| Оплата рекламных услуг | 197,9 | |||||||||||
| Выплата процентов за кредит | 75 | 75 | 67,5 | 60 | 52,5 | 45 | 37,5 | 30 | 22,5 | 15 | 7,5 | |
| Выплата кредита | 50 | 50 | 50 | 50 | 50 | 50 | 50 | 50 | 50 | 50 | ||
| Всего выплат денежных средств | 406,8 | 75 | 743,6 | 217,5 | 110 | 202,5 | 95 | 187,5 | 80 | 172,5 | 65 | 157,5 |
| Остаток денежных средств на конец периода | 493,2 | 418,2 | 74,6 | 36,22 | 105,34 | 81,96 | 166,08 | 157,7 | 256,82 | 263,44 | 377,56 | 399,18 |
Определим порог рентабельности (точку безубыточности) продаж проектируемого магазина ООО «МегаЭлектро».
Точка безубыточности в торговле характеризует объем продаж, при котором валовая прибыли от реализации товаров равна издержкам обращения (сумме постоянных и переменных затрат). В таблице 2.11 приведена группировка затрат магазина на условно-постоянные и условно-переменные на основе планируемого объема продаж компании и планируемого уровня издержек обращения (14%).
Таблица 2.11
Ежемесячные условно-постоянные и условно-переменные затраты проектируемого магазина
| Группа | Наименование затрат | Сумма, тыс. руб. |
| Условно-переменные | Расходы на транспортировку товаров до магазина | 276,34 |
| Расходы на транспортировку товаров покупателям на дом | 167,88 | |
| Расходы на хранение | 43,81 | |
| Расходы на упаковку товара | 18,72 | |
| Расходы на оплату труда работников | 230,0 | |
| Потери товаров | 22,5 | |
| Условно-постоянные | Амортизационные отчисления | 23,45 |
| Аренда торгового помещения | 25,7 | |
| Расходы на рекламу | 56,7 | |
| Расходы на содержание автопарка | 28,4 | |
| Ремонт оборудования | 19,5 | |
| Расходы на содержание административно-управленческого аппарата | 11,3 | |
| Всего | 924,3 |
Из таблицы следует, что ежемесячная сумма постоянных затрат проектируемого магазина составляет 165,05 тыс. руб.
Величина переменных затрат при объеме продаж за месяц 6035 тыс. руб. составляет 759,25 тыс. руб. Тогда на единицу проданного товара величина переменных затрат составляет 0,126 тыс. руб.
На рисунке 3.8 приведен график определения точки безубыточности.
Рис. 3.3. Определение точки безубыточности продаж магазина бытовой техники «МегаЭлектро»
Таким образом, из графика видим, что при ежемесячном объеме продаж магазина более 1000 тыс. руб. его деятельность будет безубыточной, т.е. приносить определенную торговую прибыль.
2.6 Оценка эффективности проекта
Оценку эффективности проекта можно определить по следующим показателям:
- сроку окупаемости инвестиций (РР);
- общей накопленной величине дисконтированных доходов (РV);
- чистому дисконтированному доходу (NPV);
- индекс доходности (PI).
Срок окупаемости инвестиций:
РР = J / Рs
где РР – срок окупаемости инвестиций; J – сумма инвестиций в проект; Рs – среднегодовая (среднемесячная) прибыль.
В нашем случае сумма инвестиций в проект составляет 900 тыс. руб. (500 тыс. руб. – банковский кредит и 400 тыс. руб. – собственные средства).
Таким образом, срок окупаемости инвестиций в капитальный ремонт и модернизацию магазина составляют 5 месяцев.
Общая накопленная величина дисконтированных доходов (РV) рассчитывается по формуле:
,где Pk – величина дохода в k-ом году; r – ставка дисконтирования.
В нашем случае период возврата инвестиций не превышает одного года. Общий накопленный доход от проекта составляет PV = 1612,08 тыс. рублей.
Чистый дисконтированный доход (NPV) рассчитывается по формуле:
.