Диагностирование финансового состояния предприятия (стр. 12 из 16)
| Таблица 3.1.6.Анализ ликвидности баланса (руб) | В % к величине итога группы пассива | На конец 1998г. | -99,9 | 0 | 0 | -63,6 |
| На начало 1998г. | -99,9 | 0 | 0 | -3,9 | ||
| На конец 1997г. | -99,9 | 0 | 0 | 5,5 | ||
| На начало 1997г. | -99,8 | 0 | 0 | -50,5 | ||
| На конец 1996г. | -99,7 | 0 | 0 | -58,2 | ||
| На начало 1996г. | -93,5 | 0 | 0 | -54,2 | ||
| Платежный излишек или недостаток | На конец 1998г. | -81426 | 43753 | 23260 | -13592 | |
| На начало 1998г. | -81022 | 51385 | 24085 | -663 | ||
| На конец 1997г. | -82133 | 61807 | 19472 | 854 | ||
| На начало 1997г. | -72148 | 78147 | 4850 | -10849 | ||
| На конец 1996г. | -66441 | 69344 | 4554 | -7484 | ||
| На начало 1996г. | -47561 | 55808 | 3864 | -12333 | ||
| Пассив | На конец 1998г. | 81489 | 0 | 0 | 21378 | |
| На начало 1998г. | 81066 | 0 | 0 | 16876 | ||
| На конец 1997г. | 82146 | 0 | 0 | 15505 | ||
| На начало 1997г. | 72235 | 0 | 0 | 21491 | ||
| На конец 1996г. | 66619 | 0 | 0 | 12852 | ||
| На начало 1996г. | 50879 | 0 | 0 | 22735 | ||
| П1 | П2 | П3 | П4 | |||
| Актив | На конец 1998г. | 63 | 43753 | 23260 | 7786 | |
| На начало 1998г. | 44 | 51385 | 24085 | 16213 | ||
| На конец 1997г. | 13 | 61807 | 19472 | 16213 | ||
| На начало 1997г. | 87 | 78147 | 4850 | 10642 | ||
| На конец 1996г. | 205 | 69344 | 4554 | 5368 | ||
| На начало 1996г. | 3318 | 55808 | 3864 | 10402 | ||
| А1 | А2 | А3 | А4 |
Из таблицы видно:
| На начало 1996г. | На конец 1996г. |
| А1 3318 < П1 50879 | А1 205 < П1 66619 |
| А2 55808 > П2 0 | А2 69344 > П2 0 |
| А3 3864 >П3 0 | А3 4554 >П3 0 |
| А4 10402 < П4 50879 | А4 5368 < П4 12852 |
В течении 1996 года активы предприятия были неликвидны, т.к. первое соотношение групп активов и пассивов не отвечает условиям абсолютной ликвидности баланса (наиболее ликвидные активы меньше наиболее срочных обязательств в 325 раз). Судя по изменению величины активов неплатежеспособность предприятия растет. Сумма дебиторской задолженности превысила величину задолженности предприятия по краткосрочным кредитам. Величина производственных запасов превысила долгосрочные обязательства. Однако несмотря на имеющийся платежный излишек по этим группам в сумме 67013 рублей, он из-за низкой ликвидности запасов вряд ли сможет быть направлен на покрытие недостатка средств для погашения наиболее срочных обязательств.
| На начало 1997г. | На конец 1997г. |
| А1 87 < П1 72235 | А1 13 < П1 82146 |
| А2 78147 > П2 0 | А2 61807 > П2 0 |
| А3 4850 >П3 0 | А3 19472 >П3 0 |
| А4 10642 < П4 21491 | А4 16359 < П4 15505 |
Так, в течение 1997 года тенденция снижения платежеспособности предприятия ООО "Альтернатива" продолжает усиливаться. Платежный недостаток наиболее ликвидных активов на конец 1997 года составил – 82133 рубля. Кроме этого, наблюдается несоответствие в соотношении групп активов А1 и пассивов П1, которое по своей величине еще больше возросло, а также возникновение несоответствия нормативному требованию (А4 £) в неравенстве четвертой группы активов (А4) и пассивов (П4) – труднореализуемые активы превышают постоянные пассивы. Под угрозой оказались интересы собственников предприятия.
| На начало 1998г. | На конец 1998г. |
| А1 44 < П1 81066 | А1 63 < П1 81489 |
| А2 51385 > П2 0 | А2 43753 > П2 0 |
| А3 24085 >П3 0 | А3 23260 >П3 0 |
| А4 16213 < П4 16876 | А4 7786 < П4 21378 |
В 1998 году негативная тенденция сохраняет свое направление. Платежный недостаток наиболее ликвидных активов по сравнению с началом 1996 года возрос в 1,7 раза, а само количество наиболее ликвидных активов уменьшилось в 53 раза. Таким образом, на период 1998 года предприятие ООО "Альтернатива" продолжает оставаться неплатежеспособным.
II. Метод коэффициентов
Таблица 3.1.8. Результаты расчета финансовых коэффициентов
| Коэффициент | Нормальное ограничение | За отчетный период начала 1996 г. | За отчетный период конца 1996 г. | За отчетный период начала 1997 г. | За отчетный период конца 1997 г. | За отчетный период начала 1998 г. | За отчетный период конца 1998 г. |
| 1. Коэффициент абсолютной ликвидности Ка.л. | ³ 2 » 0,5 | 0,065 | 0,003 | 0,001 | 0,0002 | 0,0005 | 0,0008 |
| 2. Коэффициент текущей ликвидности Кт.л. | ³ 2 | 1,24 | 1,11 | 1,15 | 1,04 | 0,97 | 0,82 |
Из таблицы видно:
1. Коэффициент абсолютной ликвидности
а) на начало 1996 года
на конец 1996 года
б) на начало 1997 года
на конец 1997 года
в) на начало 1998 года
на конец 1998 года
Из полученных результатов коэффициента абсолютной ликвидности можно сделать следующее заключение. Предприятие ООО "Альтернатива" не покрывает свои краткосрочные обязательства за счет денежных средств. Показатели коэффициента абсолютной ликвидности в течении исследуемого периода непрерывно снижались. По состоянию на конец 1998 года Ка.л. составил 0,0008, что в 81 раз меньше значения по состоянию на 01.01.96 года и 2500 раз ниже нормального (Ка.л.³2) значения.
2. Коэффициент текущей ликвидности. Кт.л.
а) на начало 1996 года
на конец 1996 года
б) на начало 97 года
на конец 1997 года
в) на начало 1998 года
на конец 1998 года
В течение исследуемого периода значение коэффициента текущей ликвидности было ниже нормального (Кт.л.³ 2). По состоянию на конец 1998 года Кт.л составил 0,82, что в 1,5 раза ниже значения на 01.01. 1996 года и в 2,4 раза меньше нормального.
В ходе проведенного анализа ликвидности баланса установлено, что исследуемое предприятие ООО "Альтернатива" на протяжении рассматриваемого периода являлось неплатежеспособным и имело устойчивую тенденцию терять свою платежеспособность. Об этом свидетельствуют снижение ликвидности как активов баланса предприятия ООО "Альтернатива", так и баланса в целом.
Таким образом, предприятие ООО "Альтернатива" на период 1998 г. находится на стадии спада (старения) жизненного цикла производства, т.к. все показатели кредитоспособности и ликвидности предприятия ниже нормальных ограничений.
Эти выводы наглядно продемонстрированы с помощью диаграмм и графиков.
Рис. № 9. Активы и пассивы предприятия ООО "Альтернатива" на 1996г.
Рис. № 10. Активы и пассивы предприятия ООО "Альтернатива" на 1997г.
Рис. № 11. Активы и пассивы предприятия ООО "Альтернатива" на 1998г.
Рис. № 12. График наиболее ликвидные активы предприятия ООО "Альтернатива.
Рис. № 13. График быстро реализуемых активов предприятия ООО "Альтернатива".
Рис. № 14. График медленно реализуемых активов предприятия ООО "Альтернатива".
Рис. № 15. График трудно реализуемых активов предприятия ООО "Альтернатива".
Рис. № 16. График наиболее срочных обязательств предприятия ООО "Альтернатива".
Рис. № 17. График краткосрочных пассивов предприятия ООО "Альтернатива".
