Коэффициент маневренности собственного капитала ниже оптимального значения и к концу года он оставался таким же низким– это значит, что собственные источники немобильны и к концу года финансовое состояние предприятия ухудшилось.
Индекс постоянного актива по – сравнению с началом года остался таким же и составил 0.96,однако, значение коэффициента чуть ниже нормы.
Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств увеличился к концу года на 0,008 или 53.33% – это значит, что предприятие стало интенсивнее использовать заемные средства для обновления и расширения производства, но все равно коэффициент как на начало и на конец года низкий.
Коэффициент финансовой независимости находится чуть ниже предельного уровня, но его уменьшение на конец года на 0,02 говорит о снижении финансовой независимости предприятия, что подтверждает и высокое значение коэффициента риска, которое на конец года увеличилось на 0,14пункта, однако, высокое значение коэффициента свидетельствует о зависимости предприятия от привлеченного капитала.
Таблица 8
АНАЛИЗ АБСОЛЮТНЫХ ПОКАЗАТЕЛЕЙ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ
(тыс.руб)
| Показатели | На начало года | На конец года | Отклонения |
| 1. Источники формирования собственных оборотных средств | 27 000 000 | 26 000 000 | - 1000 000 |
| 2. Внеоборотные активы | 25 990 000 | 25 030 000 | -960 000 |
| 3. Наличие собственных оборотных средств | 1 010 000 | 970 000 | -40 000 |
| 4. Долгосрочные пассивы | 400 000 | 600 000 | +200 000 |
| 5. Наличие собственных и долгосрочных заёмных источников формирования средств | 1 410 000 | 1 570 000 | +160 000 |
| 6. Краткосрочные заёмные средства | 17 780 000 | 19 775 000 | +1 995 000 |
| 7. Общая величина основных источников формирования запасов и затрат | 19 190 000 | 21 345 000 | +2 155 000 |
| 8 Общая величина запасов | 5 300 000 | 7 000 000 | +1 700 000 |
| 9. Излишек (+), недостаток (–) собственных оборотных средств | -4 290 000 | - 6 030 000 | +1 740 000 |
| 10. Излишек (+), недостаток (–) собственных и долгосрочных заёмных источников формирования запасов | - 3 890 000 | -5 430 000 | +1 540 000 |
| 11. Излишек (+), недостаток (–) общей величины основных источников формирования запасов | 13 890 000 | 14 345 000 | +455 000 |
Решение:
1.Источники формирования собственных оборотных средств- строка 490 бухгалтерского баланса
2. Внеоборотные активы- строка 190 бухгалтерского баланса
3. СОС= 3п-1А
4. Долгосрочные пассивы - строка 590 бухгалтерского баланса
5. СД= СОС+4П
6. Краткосрочные заёмные средства- строка 610 бухгалтерского баланса
7. ОИ= СД+5П
8. Общая величина запасов - строка 210 бухгалтерского баланса
D СОС=СОС-З(запасы)
D СД= СД-З
D ОИ=ОИ-З
Вывод: Анализ показал, что предприятие обеспечено только одним источником формирования запасов.
В двух других случаях недостаток значительно снизился только по общей величине основных источников формирования запасов и затрат. Это видно из за того, что на конец года сумма собственных оборотных средств увеличилась в целом на 160тр.
Общая величина источников формирования затрат по сравнению с началом года увеличилась на 2 155тр,это произошло за счет того, что предприятие увеличило краткосрочный банковский кредит на 1995тр.
Так как запасы меньше источников их формирования, предприятие обладает абсолютной нормальной финансовой устойчивостью. Анализируемое предприятие относится к 1 типу финансовой устойчивости.
Таблица 9
ОБОРАЧИВАЕМОСТЬ ОБОРОТНОГО КАПИТАЛА
| Показатель | Предыдущий год | Отчетный год | Отклонения (+,-) | |
| Абсол.∑ | Относит.% | |||
| 1. Выручка от реализации продукции (без НДС) | 40 500 000 | 48 700 000 | +8 200 000 | +20.25 |
| 2. Оборотные активы а)на начало годаб)на конец года | 25 580 00039 190 000 | 39 190 00041 345 000 | -- | -- |
| 3. Средние остатки оборотных активов | 32 385 000 | 40 267 500 | +7 882 500 | +24.34 |
| 4. Коэффициент оборачиваемости (раз.) | 1.25 | 1.21 | -0.04 | -3.2 |
| 5. Длительность 1-го оборота (в днях) | 288 | 298 | +10 | +3.47 |
Решение:
1. Выручка от реализации продукции (без НДС) –строка 010 формы №2
2. Оборотные активы - строка 290 бухгалтерского баланса
3. Средние остатки оборотных активов сумма оборотных активов/2
4. Коэффициент оборачиваемости (раз.)=выручка от реализации/средние остатки оборотных активов.
5. Длительность 1-го оборота (в днях)=360/коэффициент оборачиваемости.
Вывод: Анализ показал, что по – сравнению с предыдущем годом среднегодовая стоимость оборотного капитала увеличилась на7882,5т.р.
Коэффициент оборачиваемости снизился на 0,04 пункта, то есть длительность одного оборота возросла на 10 дней.
Коэффициент оборачиваемости оборотного капитала имеет высокое значение, однако, его снижение свидетельствует о том, что в отчетном году оборотный капитал стал превращаться в наличные деньги значительно медленнее, чем в прошлом году. В связи с этим предприятие может испытывать затруднения при погашении кредитов и реализации готовой продукции.
Таблица 10
ОБОРАЧИВАЕМОСТЬ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ
| Показатель | Предыдущий год | Отчетный год | Отклонения (+,-) | |
| Абсол.∑ | Относит.% | |||
| 1. Выручка от реализации продукции без НДС | 40 500 000 | 48 700 000 | +8 200 000 | +20.25 |
| 2. Дебиторская задолженность: а)на начало годаб)на конец года | 11 600 00018 750 000 | 18 750 00019 000 000 | -- | -- |
| 3.Среднегодовая стоимость дебиторской задолженности | 15 175 000 | 18 875 000 | +3 700 000 | +24.38 |
| 4. Оборачиваемость дебиторской задолженности | 2.67 | 2.58 | -0.09 | -3.37 |
| 5. Длительность 1-го оборота (в днях) | 135 | 140 | +5 | +3.70 |
Решение:
1. Выручка от реализации продукции без НДС-строка 010 формы №2
2. Дебиторская задолженность строка 240 бухгалтерского баланса
3. Среднегодовая стоимость дебиторской задолженности=сумма дебиторской задолженности на начало года +конец года /2
4. Оборачиваемость дебиторской задолженности=выручка от реализации/ Среднегодовая стоимость дебиторской задолженности
5. Длительность 1-го оборота (в днях)=360/оборачиваемость дебиторской задолжденности
Вывод:
Анализ показал, что среднегодовая стоимость дебиторской задолженности по – сравнению с прошлым годом увеличилась на 3700т.р. Это свидетельствует об увеличении ее оборачиваемости, хотя происходит снижение коэффициента оборачиваемости на 0.09, и увеличение длительности одного оборота на 5 дней, характеризующий ликвидность дебиторской задолженности. т.е инкассацию долгов.
Таблица 11
ОБОРАЧИВАЕМОСТЬ ТОВАРНО-МАТЕРИАЛЬНЫХ ЦЕННОСТЕЙ
| Показатель | Предыдущий год | Отчетный год | Отклонения (+,-) | |
| Абсол.∑ | Относит.% | |||
| 1. Себестоимость реализации продукции | 20 300 000 | 26 700 000 | +6 400 000 | +31.53 |
| 2. Запасы а)на начало годаб)на конец года | 3 750 0005 300 000 | 5 300 0007 000 000 | -- | -- |
| 3. Среднегодовая стом-ть запасов | 4 525 000 | 6 150 000 | +1 625 000 | +35.91 |
| 4. Оборачиваемость запасов | 4.49 | 4.34 | -0.15 | -3.34 |
| 5. Длительность 1-го оборота (в днях) | 80 | 83 | +3 | +3.75 |
Решение: 1. Себестоимость реализации продукции 020 строка формы №2
2. Запасы 210 строка бухгалтерского баланса
3. Среднегодовая стом-ть запасов =сумма запасов на начало года+сумма запасов на конец года/2
4.Кобз=себестоимость реализации продукции/среднегодовая стоимость запасов.
5.Длительность 1-го оборота (в днях)=360/ Кобз
Вывод:
Анализ показал, что оборачиваемость запасов ТМЦ уменьшилась на 0,15 т.р. или на 3.34% Увеличение длительности одного оборота на 3 дня свидетельствует о замедлении превращения запасов в наличные средства, а значит и нерациональном их использовании.
Таблица 12
ДИНАМИКА И СТРУКТУРА БАЛАНСОВОЙ ПРИБЫЛИ
| Показатель | Предыдущий год | Отчетн. год | Удельн. вес | Отклонения | Уд. вес | |||
| П.Г. | О.Г. | +, - | % | |||||
| 1. Прибыль от продажи продукции | 17 000 000 | 18 700 000 | 94.71 | 89.47 | + 1 700 000 | +10 | -5.24 | |
| 2. Проценты к получению | 500 000 | 800 000 | 2.78 | 3.83 | +300 000 | +60 | +1.05 | |
| 3. Проценты к уплате | 300 000 | 400 000 | 1.67 | 1.91 | +100 000 | +33.33 | +0.24 | |
| 4. Доходы от участия в других организациях | 400 000 | 700 000 | 2.23 | 3.35 | +300 000 | +75 | +1.12 | |
| 5. Прочие операционные доходы | 500 000 | 1 000 000 | 2.79 | 4.78 | +500 000 | +100 | +1.99 | |
| 6 Прочие операционные расходы | 500 000 | 600 000 | 2.79 | 2.87 | +100 000 | +20 | +0.08 | |
| 7.Внереализационные доходы | 700 000 | 1 200 000 | 3.9 | 5.74 | +500 000 | +71.43 | +3.79 | |
| 8.Внереализационные расходы | 350 000 | 500 000 | 1.95 | 2.39 | +150 000 | +42.86 | +0.44 | |
| 9.Прибыль до налогообложения | 17 950 000 | 20 300 000 | 100 | 100 | +2 350 000 | +13.09 | 0 | |
| 10.Налог на прибыль | 4 308 000 | 5 016 000 | - | - | +708 000 | +16.43 | - | |
| 11.Чистая прибыль | 13 642 000 | 15 884 000 | - | - | +2 242 000 | +16.43 | - | |
Основными источниками информации для анализа балансовой прибыли являются: Данные аналитического бух учета по счетам 90, 91, 99. Форма номер 2 «Отчет о прибылях и убытках», Форма номер 3 «Отчет о движении капитала», Бизнес план предприятия.
В процессе анализа используются следующие показатели прибыли: Валовая прибыль (маржинальная), Прибыль от реализации продукции, Балансовая (налогооблагаемая) прибыль, Чистая (нераспределенная) прибыль.