С чисто формальной точки зрения выполнение траст-операций можно отнести к посреднической (агентской) деятельности, осуществляемой за комиссионное вознаграждение. Однако это лишь одна из сторон траст-деятельности, которая в развитых странах стала составным элементом экономического механизма.
Услугами трастовых отделов банков пользуются частные лица, фирмы, благотворительные фонды и иные общественные организации. Банки заинтересованы в предоставлении трастовых услуг как можно большему кругу различных клиентов. И в первую очередь - крупным корпорациям, так как в этом случае банк становится органом, представляющим интересы своего доверителя, в том числе на собраниях акционеров, и может влиять на деятельность компании, проводить реорганизацию и т.д.
В отношении более мелких собственников передача имущества клиента банку в управление по доверенности дает право банку распоряжаться собственностью, кроме присвоения дохода от нее, инвестировать средства в ценные бумаги с получением права голоса по акциям в пределах, устанавливаемых в законодательном порядке либо в соответствии с положениями уставов акционерных обществ, акции которых приобретаются трастовыми отделами.
В целом коммерческие банки могут осуществлять следующие операции по доверенности своих клиентов:
- выполнение операций по доверенности для частных лиц, в том числе управление имуществом в виде акций и иных фондовых ценностей, недвижимости и прочего имущества, переданного на ответственное хранение или по завещанию;
- выполнение доверительных функций по поручению акционерных обществ;
- оказание агентских услуг для частных лиц, фирм и иных организаций.
В процессе осуществления указанных операций коммерческий банк может:
- выступать в качестве агента по облигационным займам и другим ценным бумагам от имени их держателей по доверенности (например, осуществлять получение дохода в виде дивидендов или процентов), по уплате налогов и страховых взносов по продаже и покупке собственности на доверенные средства; по открытию и ведению траст-счетов;
- осуществлять распоряжение наследством (в том числе распоряжение по завещанию суммой акционерного счета и доходом по акциям);
- временно управлять делами корпораций при их реорганизации, банкротстве или иных обстоятельствах;
- представлять интересы доверителей на собраниях акционеров;
- выступать в качестве институционального инвестора — покупателя ценных бумаг.
В практике деятельности траст-отделов российских банков принято разделять доверительные операции в силу их специфики на две группы:
доверительные операции для физических лиц (управление по доверенности или завещанию имуществом физических лиц);
доверительные операции для юридических лиц (фирм, организаций).
Иногда особо выделяют доверительные операции траст-отделов банков для благотворительных компаний, учебных организаций, фондов и иных организаций.
В зарубежной же практике принято подразделять банковские трастовые операции на три большие категории:
1. ТРАСТОВЫЕ УСЛУГИ ЧАСТНЫМ ЛИЦАМ;
2. ТРАСТОВЫЕ УСЛУГИ ПРЕДПРИЯТИЯМ (ИЛИ КОММЕРЧЕСКИМ ОРГАНИЗАЦИЯМ);
3. ТРАСТОВЫЕ УСЛУГИ НЕКОММЕРЧЕСКИМ ОРГАНИЗАЦИЯМ.
Каждая из этих категорий предполагает деятельность банка как ТРАСТ-АГЕНТА клиентов: трастовые отделения банков действуют в интересах своих клиентов в тех областях, которые оговорены договором (трастовым соглашением) между банком (гарантом) и клиентом (доверителем) в течение определенного промежутка времени. Например, обычно законами США и общим законодательством устанавливается предельный срок действия трастовых соглашений, за исключением благотворительных трастов, срок действия трастовых соглашений, за исключением благотворительных трастов, срок действия которых не ограничен. Этими законами также устанавливается барьер ("китайская стена") между банковскими и трастовыми функциями данного банка, так что ни одна из этих банковских сфер деятельности не может извлекать для себя выгоду из информации, полученной от другой. Это связано с тем, что обмен такой информацией в пределах данного банка может привести к столкновению интересов, нанося ущерб благосостоянию клиентов.
Активы, которыми распоряжаются трастовые отделения в интересах своих клиентов, принадлежат не банку, а доверителям. Любые доходы или убытки от активов, гарантом которых выступает банк, также принадлежат не банку, а доверителям или назначенным ими бенефициарам. Никакие из этих активов не приносят процентный доход банку, но управление ими по трасту приносит банку комиссионные за услуги.
Трастовые операции, которые могут осуществляться коммерческими банками западных стран для физических лиц, делятся на три группы:
1. Распоряжение имуществом клиентов по завещанию.
2. Управление имуществом клиента по специальному договору.
3. Агентские услуги (в том числе открытие и ведение траст-счетов).
Трастовые операции совершаются на основе договора с клиентом на определенный конкретный срок. На практике передача имущества в доверительное управление и иные операции осуществляются на основании специального документа, который оформляется в виде доверенности, договора или завещания.
Для банка существенное значение имеет способ, с помощью которого имущество клиента передается в доверительное управление траст-отделу.
Двумя наиболее распространенными способами передачи имущества в доверительное управление являются:
- оформление доверенности доверителем в установленном порядке, в соответствии с которой определяются доверенные лица и определяется круг их полномочий:
- оформление завещания. Завещатель, излагая свою волю в отношении имущества, может предусмотреть действия исполнителей его воли по завещанию в качестве доверенных лиц (так называемый завещательный траст). Например, доверенные лица выплачивают вдове пожизненно доходы от имущества, а после ее смерти распределяют имущество между детьми.
С иными способами передачи имущества в доверительное управление, когда такие отношения устанавливаются "в силу действия закона", банки сталкиваются редко.
Прежде всего для физических лиц банк может осуществлять управление имуществом по договору. Такие операции проводятся траст-отделами банков на основании специального траст-договора с доверителем - особой доверенности, оформленной в установленном порядке на имя траст-отдела коммерческого банка. Договор заключается на конкретный срок. В течение действия договора имущество доверителя переходит к доверенному лицу, который владеет и распоряжается этим имуществом в пользу доверителя либо бенефициара, которым является третье лицо.
Доверенное лицо осуществляет управление различными видами недвижимого и движимого имущества, инвестирует средства доверителя в доходные активы (в пределах полномочий, зафиксированных в траст-соглашении), распоряжается доходом и основной суммой средств в соответствии с соглашением. Подобное управление собственностью может применяться также и в отношении несовершеннолетних. Банк при осуществлении этих функций действует от собственного имени.
По завещанию доверитель может поручить траст-отделу банка установление наличия банковских счетов в других банках, в том числе по ценным бумагам; получение в пользу наследников суммы акционерного счета, открытого в другом банке; осуществление раздела имущества; распределение дохода между бенефициарами; уплату налогов; оказание услуг членам семьи завещателя. Банк действует в соответствии с установленным порядком на основании официального документа (завещания), свидетельства нотариуса или решения суда. В некоторых странах, например в Великобритании, доверенному лицу необходимо получить также официальное разрешение на управление имуществом ("письмо на управление").
Наибольшую долю в трастовых операциях коммерческих банков для физических лиц составляют агентские услуги. При осуществлении таких операций банк действует от имени и по поручению своего клиента на основании соглашения, заключенного на определенный срок.
В числе агентских (посреднических) услуг коммерческие банки могут осуществлять:
1. Хранение активов клиентов траст-отделами;
- прием ценных бумаг на хранение;
- получение доходов по ценным бумагам;
- своевременное извещение доверителей о поступлениях на счета по ценным бумагам;
- обмен ценных бумаг;
- погашение облигаций с истекшим сроком;
- купля-продажа ценных бумаг с целью обеспечения сохранности активов (общей суммы и дохода);
- получение сумм по закладным;
- доставка ценных бумаг клиентам;
- аренда сейфов.
2. Управление активами клиента траст-отделами коммерческих банков в качестве агента или представителя.
Управление активами предполагает проведение коммерческих операций с ценными бумагами или осуществление инвестиций по поручению клиента:
- покупку-продажу ценных бумаг;