Анализ финансовых результатов ООО "Евролот-Запад" (стр. 7 из 16)

Наряду с количественными выросли и качественные показатели финансово-хозяйственной деятельности – производительность труда (практически в 10 раз), фондоотдача на 19,8%. Рентабельность продаж пока имеет отрицательное значение (из-за убытков, как результата деятельности), но также прослеживается положительная динамика показателя.

2.2 Анализ финансового состояния предприятия

Проведем структурно-динамический анализ активов и пассивов предприятия ООО «Евролот-Запад» за 2006-2008 гг. в табл. 3-4.

На основании полученных данных можно сказать о том, что в ООО «Евролот Запад» произошло увеличение размера основных средств в 3,3 раза, размер незавершенного строительства увеличился в 189,8 раз, отложенные налоговые активы в форме №1 за 2006 год не отражены, а темп роста по данной статье в 2008 году по сравнению с 2007 годом составил 83,3%. Нематериальные активы, доходные вложения в материальные ценности, долгосрочные финансовые вложения, прочие внеоборотные активы в форме №1 за 2006 год не отражены.

В 2008 году по сравнению с 2007 годом имеет место суммарное увеличение производственно-технической базы предприятия на 322,2%. Это свидетельствует о росте удельного веса внеоборотных средств в структуре имущества предприятия в 2008 году по сравнению с 2007 годом.

Таким образом, структура имущества ООО «Евролот Запад» представлена на рисунке 3.

Таблица 3 – Состав и структура активов баланса за 2006-2008 гг.

Показатели	2006		2007		2008		2008 г. к 2006 г.
	Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%
Нематериальные активы	-	-	20	0,1	18	0,0	в 18 р.
Основные средства	8996	94,2	16731	41,5	29960	55,2	в 3,3 р.
Незавершенное строительство	124	1,3	22796	56,5	23531	43,4	в 189,8 р.
Отложенные налоговые активы	418	4,4	766	1,9	766	1,4	в 1,8 р.
Прочие внеоборотные активы	10	0,1	-	-	0	0,0	0,0
Итого внеоборотных активов	9548	100	40313	100	54275	100,0	в 5,7 р.
Запасы	11054	59,0	40987	59,8	58644	74,1	в 5,3 р.
НДС	271	1,4	1969	2,9	1655	2,1	в 6,1 р.
Дебиторская задолженность	3084	16,5	14303	20,8	8351	10,5	в 2,7 р.
Денежные средства	4267	22,7	10733	15,6	7636	9,6	179,6
Прочие оборотные активы	65	0,3	653	1,0	2891	3,7	в 44,5 р.
Итого оборотных активов	18741	100	68645	100	79177	100,0	в 4,2 р.

На основании рассчитанных показателей можно сделать вывод о том, что в структуре оборотных активов существенные изменения претерпели такие статьи, как сырье и материалы – рост в 5,6 раз, расходы будущих периодов – рост в 2,6 раза, дебиторская задолженность выросла на 4,6 раз, затраты в незавершенном производстве увеличились на 197,5%, размер денежных средств увеличился в 3 раза, что характеризует перераспределение направление использования части оборотных средств и вызвало их итоговое увеличение в 3,7 раза.

Рисунок 3 – Структура имущества предприятия

Рассмотрим и проанализируем источники финансирования деятельности ООО «Евролот Запад» для чего обратимся к информации, отраженной в бухгалтерском балансе ООО «Евролот Запад» за 2006-2008 гг.

В результате анализа полученных данных можно отметить, что собственные источники ООО «Евролот Запад» в 2008 г. по сравнению с 2006 г. выросли, что свидетельствует о росте уставного капитала и непокрытого убытка. Что же касается заемных средств ООО «Евролот Запад», то в 2008 году по сравнению с 2006 их величина возросла в 10,8 раз, т.к ООО «Евролот Запад» заключило кредитный договор в АКБ «Сбербанк» от 10 июля 2008 года на 40000 тыс. руб. и овердрафт в ОАО «БАНК УРАЛСИБ» на 3700 тыс. руб. 27 ноября 2008 года.

На основании анализа данных, рассмотренных в таблице можно сделать выводы, что имеет место изменение в структуре источников следующего характера: уставный капитал увеличился в 2007 г по отношению к 2006 г на 90,6%, заемные средства возросли в 10,8 раз (непосредственно - долгосрочные кредиты и займы в 3,7 раза, краткосрочные кредиты и займы в 22,2 раза), привлеченные средства увеличились в 3,8 раза - за счет кредиторской задолженности, что говорит об увеличении всех статей по структуре источников средств ООО «Евролот Запад».

Таблица 4 – Состав и структура пассива баланса за 2006-2008 гг.

Показатели	2006		2007		2008		2008 г. к 2007г.
	Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%
Собственные средства	-1481	-	-3353	-	1351	1,0	190,6
Уставный капитал	800	-	800	-	7500	5,6	в 9,4 р.
Нераспределенная прибыль	-2281	-4153	-	-6149	-4,6	в 2,7 р.
Заемные средства	12275	100	44232	100	132101	99,0	в 10,8 р.
долгосрочные кредиты и займы	11150	90,8	39978	90,4	41062	30,8	в 3,7 р.
Краткосрочные кредиты и займы	1125	9,2	4254	9,6	24998	18,7	в 22,2 р.
Привлеченные средства	17495	100	68079	100	66041	49,5	в 3,8 р.
кредиторская задолженность	17495	100	68079	100	66041	49,5	в 3,8 р.
Итого источников	28289	-	108958	-	133452	100,0	в 4,7 р.

Рисунок 4 – Структура источников имущества предприятия

Проведем анализ финансовой устойчивости в табл. 5. Как видно из данных таблицы на предприятии произошло увеличение собственных источников формирования запасов и затрат в 2008г по сравнению с 2006г., долгосрочные источники формирования запасов увеличились в 2008г по сравнению с 2007 г., соответственно произошло увеличение общей величины основных источников формирования запасов и затрат в 2008г по сравнению с 2006г. Проанализировав обеспеченность запасов и затрат источниками формирования можно сделать вывод, что при финансировании запасов и затрат за счет собственных источников у предприятия существует недостаток собственных оборотных средств, так если в 2006г. он составлял 106 тыс. руб., то в 2008г – 4027 тыс. руб., т.е. в 2008г. по сравнению с произошел рост недостаток основных оборотных средств для финансирования запасов.

На протяжении 2006-2008г. у предприятия хватает долгосрочных источников формирования запасов и затрат, так в 2006г. недостаток составил 106 тыс. руб., то в 2008г. он составил 35951тыс. руб., т.е. в 2008г по сравнению с 2006г. он возрос.

Проанализируем коэффициенты, характеризующие финансовую устойчивость. Как видно из данных таблицы 5 на предприятии заемных средств больше чем собственных, но каждый год этот показать уменьшается.

Коэффициент маневренности в течении 2007-2008гг. соответствует рекомендованному значению и его динамика свидетельствует о наличии в организации возможности финансового маневра. Коэффициент финансовой устойчивости показывает, что у предприятия низкая степень финансовой устойчивости, так как данный коэффициент снизился в 2007г. ниже нормативного значения, но в 2008г. немного увеличил свой показатель.

Коэффициент платежеспособности показывает, что с 2007г предприятие платежеспособно, т.е. оно может полностью расплатиться по своим обязательствам, данный коэффициент в 2006г. составил 0,45,что ниже норматива, а в 2008г. уменьшился по сравнению с 2007г. на 2, но он выше нормативного значения.

Таблица 5 – Показатели финансовой устойчивости ООО «Евролот Запад» в 2006-2008гг.

Коэффициенты кредитоспособности	Условное обозна-чение	2006г	2007г	2008г	Изменения
					2007 к 2006г.	2008г к 2006
1	2	3	4	5	6	7
I. Показатели, характеризующие источники формирования запасов и затрат
1. Собственные оборотные активы, тыс.руб.	СОС	-106	8067	36960	7610	34868
2. Наличие долгосрочных источников формирования запасов, тыс.руб.	СД	-106	19217	76938	18129	72583
3. Общая величина основных источников, тыс.руб.	ОИ	19	37837	149271	1991	7856
II. Показатели обеспеченности запасов и затрат источниками формирования
1. Излишек (+) / недостаток (-) СОС, тыс.руб.	∆СОС	-106	-2987	-4027	2817,9	3799
2. Излишек (+)/ недостаток (-) СД, тыс.руб.	∆СД	-106	+8163	+35951	7700,9	33916
3. . Излишек (+)/ недостаток (-) ОИ, тыс.руб.	∆ОИ	19	+26783	108284	140963	569916
III. Коэффициенты, характеризующие финансовую устойчивость
1. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств	≤1	0,9	0,2	0,1	-0,7	-0,8
2. Коэффициент маневренности	>0,5	0,1	5,4	5,3	12,9	12,9
3. Коэффициент текущей задолженности	-	5,67	4,8	-	-
4. Коэффициент финансовой устойчивости	>0,75	0,9	0,34	0,37	-0,56	-0,53
5. Коэффициент платежеспособности	≥0,6	0,45	7,87	5,87	7,39	5,42
6. Коэффициент обеспеченности материальных затрат	≥0,8	11,7	0,6	0,64	-11,1	-11,06

На завершающем этапе анализе текущего финансового состояния хозяйствующего субъекта производится оценка рентабельности его деятельности в табл. 6.