Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия 3 (стр. 5 из 7)
Отдача основных производственных фондов и нематериальных активов – отношение продукции или оборота к средней стоимости основных фондов и нематериальных активов.
В нашем случае выручка, приходящаяся на 1 руб. стоимости основных средств и нематериальных активов составила 33,13 руб.
Оборачиваемость всех оборотных активов – отношение продукции или оборота к средней стоимости оборотных активов.
За год оборотные активы совершили 17,51 оборотов.
Оборачиваемость материальных запасов – отношение продукции или оборота к средней стоимости материальных запасов.
Скорость оборота запасов составляет 35,05 оборота.
Оборачиваемость дебиторской задолженности – отношение продукции или оборота к средней величине дебиторской задолженности.
Скорость оборота дебиторской задолженности составляет 47,03 оборота.
Оборачиваемость банковских активов – отношение продукции или оборота к средней величине банковского актива.
Оборот к собственному капиталу – отношение продукции или оборота к средней величине собственного капитала.
Глава 9. Анализ кредиторской и дебиторской задолженности
Дебиторская задолженность – это изъятие средств из оборота предприятия и вовлечение их в другое предприятие. Анализ проводится сравнением суммы дебиторской задолженности на конец года по сравнению с началом года с использованием горизонтального и вертикального анализа.
Таблица 9.1
Анализ дебиторской задолженности
| Показатели | Движение средств | Темп роста, % | |||||||
| На начало г. | возникло | погашено | На конец года | ||||||
| т. руб. | % | т. руб. | % | т. руб. | % | т. руб. | % | ||
| Дебиторская задолженность всего | 6372,5088 | 100 | 22663,5192 | 100 | 255,64 | ||||
| 1.1. краткосрочная, всего, в т.ч. просроченная, длительностью 3 мес. | |||||||||
| 1.2. долгосрочная всего, в т.ч. | 6372,5088 | 22663,5192 | 255,64 | ||||||
| а) просроченная, длительностью более 3 мес. | |||||||||
| б) задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 мес. после отчетной даты. | 6372,5088 | 22663,5192 | 255,64 | ||||||
Затем анализ дебиторской задолженности проводится по срокам образования.
Таблица 9.2
Анализ дебиторской задолженности по срокам образования
| Показатели | Всего на конец года | В т.ч. по срокам обращения | ||||
| До 1 мес. | 1÷3 | 3÷6 | 6÷12 | Свыше 12 | ||
| 1. дебиторская задолженность покупателей и заказчиков | 15618,456 | 15618,456 | ||||
| 2. векселя к получению | ||||||
| 3. задолженность дочерних предприятий и зависимых обществ | ||||||
| 4. авансы полученные | ||||||
| 5. задолженность по взносам в уставный капитал | ||||||
| 6. прочие дебиторы | 7045,0632 | 7045,0632 | ||||
| Всего дебиторской задолженности | 22663,5192 | 22663,5192 | ||||
| Удельный вес в % к общей дебиторской задолженности | 100% | 100% | ||||
Кредиторская задолженность – это суммы краткосрочных обязательств предприятия перед поставщиками, работниками по оплате труда, бюджетом и других финансовых обязательств. Анализ кредиторской задолженности проводится сравнением ее суммы на конец года по сравнению с началом года. Определяется отклонение в денежном выражении и в процентах.
Таблица 9.3
Анализ кредиторской задолженности
| Показатели | На начало года | На конец года | Отклонения, в руб. | Отклонения, в % |
| Кредиторская задолженность, всего | 837,9 | 24077,8944 | 23239,9944 | 2773,6 |
| 1. поставщики и подрядчики | – | 5946,8556 | 5946,8556 | – |
| 2. векселя к уплате | ||||
| 3. задолженность перед зависимыми и дочерними обществами | ||||
| 4. задолженность по оплате труда перед персоналом | 412,2468 | 3256,638 | 2844,3912 | 689,97 |
| 5. задолженность по социальному страхованию перед государственными внебюджетными фондами | 124,0092 | 1262,436 | 1138,4268 | 918,02 |
| 6. задолженность перед бюджетом | 110,6028 | 10621,2204 | 10510,6176 | 9503,03 |
| 7. авансы полученные | ||||
| 8. прочие кредиторы | 191,0412 | 2990,7444 | 2799,7032 | 1465,497 |
Для углубления анализа проверяют оборачиваемость дебиторской задолженности, т.е. находят число оборотов отношением продукции или оборота к дебиторской задолженности.
 |  |
Затем определяют продолжительность одного оборота в днях на начало и конец отчетного периода.
 |  |
По результатам расчетов делают выводы об ускорении или замедлении оборачиваемости дебиторской задолженности. В случае ускорения рассчитывают сумму средств высвободившихся из оборота, в случае замедления – дополнительно вовлеченных в оборот по одной из следующих формул.
Вывод: В результате замедления оборачиваемости дебиторской задолженности в оборот было дополнительно вовлечено 16290,83 тыс. руб.
Глава 10. Анализ чистого оборотного капитала
Важным показателем, характеризующим структуру капитала и определяющими устойчивость предприятия, являются сумма чистых активов. Под чистыми активами понимается стоимость имущества предприятия, приобретенного за счет собственных источников, т.е. уставного капитала, прибыли, оставшейся в распоряжении предприятия и прочих фондов, созданных в соответствии с законодательством. Величина чистых активов показывает, что останется собственникам предприятия после погашения всех обязательств в случае ликвидации предприятия.
Величина чистых активов должна быть больше величины уставного капитала предприятия. Если чистые активы меньше величины уставного капитала, то предприятие обязано уменьшить свой уставный капитал до стоимости имущества, находящегося в его полном распоряжении, т.е. чистых активов.
Данные для расчета ЧОК приведены в таблице 10.1
Таблица 10.1
| Наименование показателя | начало года | конец года |
| I. Активы | ||
| 1. нематериальные активы (110) | ||
| 2. основные средства (120) | 4334,736 | 36885,4752 |
| 3. незавершенное строительство (130) | 1495,9308 | 7737,7272 |
| 4. доходные вложения в материальные ценности (135) | ||
| 5. долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения (140+250) | ||
| 6. прочие внеоборотные активы, включая величину отложенных налоговых активов (145+150) | ||
| 7. запасы (210) | 4610,6844 | 34346,0796 |
| 8. НДС по приобретенным ценностям (220) | 26,8128 | 302,7612 |
| 9. дебиторская задолженность (230+240) | 6372,5088 | 22663,5192 |
| 10. денежные средства (260) | 609,3612 | 9069,4296 |
| 11. прочие активы (270) | ||
| 12. итого активы, принимаемые к расчету | 17450,034 | 111004,992 |
| II. Пассивы | ||
| 13. долгосрочные обязательства по займам и кредитам (510) | 3968,7816 | 3461,0856 |
| 14. прочие долгосрочные обязательства, включая величину отложенных налоговых обязательств (515+520) | ||
| 15. краткосрочные обязательства по займам и кредитам (610) | 4021,92 | 12289,2 |
| 16. кредиторская задолженность (620) | 837,9 | 24077,8944 |
| 17. задолженность участникам и учредителям по выплате доходов (630) | ||
| 18. резервы предстоящих расходов (650) | 312,816 | 13150,5612 |
| 19. прочие краткосрочные обязательства (660) | 108,3684 | 0 |
| 20. итого пассивы, принимаемые к расчету | 9249,786 | 52978,7412 |
| 21. стоимость чистых активов (ЧОК) | 8200,248 | 58026,2508 |
Вывод: чистые активы превышают уставный капитал.