2. Банковский сертификат можно подарить или передать другому лицу. Сертификат, выписанный на предъявителя, передается другому лицу простым вручением. Именной сертификат передается простым оформлением цессии (уступки требования) на оборотной стороне бланка сертификата и на дополнительных листах (приложениях).
3. Сертификаты можно завещать своим наследникам. Правда, для завещателя это довольно сложная процедура. При каждом очередном истечении даты востребования средств по сберегательному сертификату, требуется его переоформление, а, следовательно, и одновременное изменение завещания т.к. меняются реквизиты сберегательного сертификата.
4. Они могут использоваться в качестве залога при кредитовании. В этом случае сберегательные (депозитные) сертификаты, как правило, передаются на хранение в банк, по месту получения ссуды. Такой вид обеспечения надежен для банка и позволяет снизить процентную ставку по кредиту.
5. Сберегательные сертификаты можно использовать для хранения денежных средств во время поездок. Этот способ представляется более безопасным, чем перевозить наличные средства.
6. Банковским сертификатом можно пользоваться и как средством расчетов. Порядок передачи другому лицу прав, удостоверенных, например, сберегательным сертификатом (на предъявителя или именного) не сложен.
7. В отличие от вклада, который обычно закрывается только в том отделении, где он был открыт, сертификат можно предъявить к оплате в любом филиале банка.
8. Срок исковой давности по депозитному сертификату отсутствует.
9. Депозитный сертификат можно переоформить на новых условиях (провести новацию сертификата), если сделать это позволяет политика банка.
Таким образом, банковские сертификаты привлекательны для инвестора тем, что они являются ценными бумагами. По степени надежности в западных странах ценные бумаги банков стоят на втором месте после государственных ценных бумаг. Возврат средств по сертификатам банков гарантирован в большей степени, чем по акциям и облигациям акционерных обществ.
2.2 Обзор российского рынка банковских сертификатов
Банковский сертификат, это относительно молодой на Российском рынке многофункциональный банковский продукт. Популярность сберегательных сертификатов у населения из года в год возрастает. Так, только за 2006 год объем выданных сберегательных сертификатов по сравнению с 2005 годом вырос в 2,45 раза. Наибольшим спросом пользуются сберегательные сертификаты со сроком погашения от 181 дня до 1 года, правда их доля в общем объеме постепенно снижается. Анализ выпуска кредитными организациями сберегательных сертификатов за последние 5 лет показывает, что объемы использования (эмиссии) постоянно растут. Исключение по объему выпуска сберегательных сертификатов составляет 2008-2009 гг., что связано с кризисными явлениями.
Данные Центрального Банка РФ по объему выпускаемых сберегательных сертификатов выглядят так:
Таблица 2.1, %
| Годы / Объемы (по номинальной стоимости) | Сберегательные сертификаты – всего (млн.руб.) | из них со сроком погашения - от 181 дня до 1 года (млн.руб.) | Отношение гр.3 к гр. 2 (%) |
| 1 | 2 | 3 | 4 |
| 2002 г. | 1 127 | 934 | 89,9 |
| 2003 г. | 1 663 | 1 058 | 63,6 |
| 2004 г. | 3623 | 2189 | 60,4 |
| 2005 г. | 6622 | 3089 | 46,6 |
| 2006 г. | 16232 | 7600 | 46,8 |
| 2007 г. | 22 411 | 10 470 | 46,7 |
| 2008 г. | 18 040 | 7 318 | 40,6 |
| 2009 г. | 16049 | 5934 | 37,0 |
Что касается депозитных сертификатов, то здесь, напротив, наблюдается спад интереса к вложению в данный вид ценных бумаг. Объем выпущенных депозитных сертификатов за 2009 г. снизился почти на 80% по сравнению с 2005 г. Наибольшую долю составляют сертификаты на срок от 181 дня до 1 года, хотя в последние годы намечается тенденция к ее снижению. Значительную долю (в среднем по годам за исключением 2005 г. примерно 30%) также составляют сертификаты со сроком погашению от 1 года до 3 лет. Данные ЦБ РФ по объему выпускаемых депозитных сертификатов выглядят так:
Таблица 2.2, %
| Годы / Объемы (по номинальной стоимости) | Депозитные сертификаты – всего (млн.руб.) | из них со сроком погашения - от 181 дня до 1 года (млн.руб.) | Отношение гр.3 к гр. 2 (%) |
| 1 | 2 | 3 | 4 |
| 2005 г. | 53160 | 17961 | 33,8 |
| 2006 г. | 38180 | 26271 | 68,8 |
| 2007 г. | 32356 | 16566 | 51,2 |
| 2008 г. | 14533 | 7565 | 52,0 |
| 2009 г. | 11437 | 3704 | 32,4 |
Сегодня сберегательные сертификаты предлагают клиентам (физическим лицам) более 25 коммерческих банков России, в том числе Сбербанк России, Банк Москвы, Проминвестбанк, Банк «Кредит-Днепр», Петрокоммерцбанк, Московский нефтехимический банк, Банк ЕВРОМЕТ, Европейский трастовый банк и другие.
Наибольший интерес представляет банковский сертификат Сбербанка России, что можно объяснить обширной географией расположения филиальной сети Сбербанка по всей территории России. Приобрести депозитный сертификат Сбербанка России могут юридические лица и индивидуальные предприниматели, резиденты и нерезиденты. Сертификаты продаются и принимаются к оплате структурными подразделениями Банка, уполномоченными на совершение операций с депозитными сертификатами.
Минимальная сумма депозита, оформленного депозитным сертификатом, составляет 50 000 руб. Максимальная сумма не установлена. Максимальный срок, на который выдается депозитный сертификат, составляет 3 года. Выдача депозитного сертификата осуществляется на основании заключенного договора банковского депозита. Выплата процентов по сертификату производится одновременно с его погашением. Оплата сертификата осуществляется Банком при наступлении даты востребования суммы по нему на основании заявления на оплату и при предъявлении депозитного сертификата. Депозитный сертификат может быть предъявлен к оплате досрочно. При досрочном предъявлении сертификата к оплате Банком выплачивается сумма депозита и проценты, выплачиваемые по вкладу до востребования, действующие на момент предъявления сертификата к оплате. На весь срок действия депозита устанавливается фиксированная процентная ставка. Банк принимает сертификаты в качестве обеспечения по выдаваемым кредитам и гарантиям. Депозитные (впрочем как и сберегательные) сертификаты Сбербанка России выписываются на бланках, имеющих высокую степень защиты от подделки и отпечатанных на МПФ ГОЗНАКа.
Сберегательный сертификат Сбербанка (на предъявителя), это ценная бумага Сбербанка России, удостоверяющая сумму вклада, внесенного в Сбербанк. Сберегательные сертификаты выпускаются в валюте Российской Федерации на срок от 3 месяцев до 2 лет. Каждый сберегательный сертификат выдается на конкретный срок и поэтому считается срочным. Сертификаты имеют фиксированную процентную ставку, установленную при выдаче сертификата. Выплата процентов по сберегательному сертификату осуществляется Сбербанком одновременно с погашением сертификата при его предъявлении. Они принимаются к досрочной оплате, при этом выплачиваются - сумма вклада и проценты, действующие по вкладам до востребования на момент предъявления сертификата к оплате. Также сберегательные сертификаты Сбербанка могут служить обеспечением при получении кредита. Плата за пользование таким кредитом ниже, чем при обычном потребительском кредитовании. В Сбербанке выдают кредиты под залог сертификатов на срок до полугода под 17% годовых в рублях. При этом сумма выдаваемого кредита и процентов, которые клиенту придется заплатить банку за заем, не будет превышать номинальной стоимости сертификата с учетом набежавших выдаются и оплачиваются во всех подразделениях Сбербанка, обслуживающих физические лица. Сертификаты принимаются Сбербанком на хранение.
Сберегательные сертификаты выпускаются Сбербанком с суммами вклада
· 1 000,00 руб.
· 10 000,00 руб.
· 50 000,00 руб.
· 100 000,00 руб.
На выданные сертификаты образца 1999 г., начиная с 01.07.2009, в Сбербанке действуют следующие процентные ставки:
Таблица 2.3, % годовых
| Количество дней начисления процентов | Размер вклада, оформленного сберегательным сертификатом | |||
| 1 000 рублей | 10 000 рублей | 50 000 рублей | 100 000 рублей | |
| 90 | 5,5 | 6,00 | 6,00 | 6,00 |
| 180 | 7,75 | 8,25 | 8,25 | 8,25 |
| 270 | 8,25 | 8,75 | 8,75 | 8,75 |
| 364 | 9,00 | 9,50 | 9,50 | 9,50 |
| 729 | 9,50 | 10,00 | 10,00 | 10,00 |
Надо отметить, что процентные ставки по сберегательному сертификату Сбербанка номиналом в 1 тыс.руб. не отличаются от процентных ставок по вкладу «Депозит Сбербанка России», а номиналом в 10,50 и 100 тыс.руб. немного выше. А так как процентная ставка по сертификатам фиксированная, то и нет квартальной капитализации процентов, присущей всем вкладам Сбербанка России. Но самый главный недостаток Сберегательного сертификата Сбербанка России это повышенный риск при его хранении. Раз он выписан на предъявителя, то при его «утере», любой человек с легкостью сможет досрочно его конвертировать в деньги без каких либо вопросов со стороны банка.
Зато АКБ "ЕВРОМЕТ" предлагает клиентам более защищенный в этом отношении - именной сберегательный сертификат АКБ "ЕВРОМЕТ" (ОАО). Правила выпуска и обращения Сберегательных сертификатов АКБ "ЕВРОМЕТ" (ОАО) утверждены Банком России.
Именной сберегательный сертификат выписывается на любую сумму сбережений по желанию вкладчика без ограничения. Условия следующие:
Таблица 2.4,%
| Срок, на который выпускается сертификат | Процентная ставка «годовых» |
| От 180 дней до 1 года | 13,00 |
| От 1 года до 3 лет | 13,50 |
Именной сберегательный сертификат может передаваться третьим лицам только при оформлении цессии (уступки требования) на оборотной стороне бланка сертификата и на дополнительных листах (приложениях).
Банк «Евромет» гарантирует своим клиентам то, что в принципе и гарантировать не надо: