Оцінимо ризики, пов’язані із введенням на ДП ВАТ "Київхліб" Хлібокомбінаті № 11 нового виду операційної діяльності – виробництва екструдованих продуктів (зокрема хлібців "Легкі та корисні").
У процесі практичної реалізації бізнес-плану інвестиційного проекту вкрай важливо враховувати можливість виникнення кількох критичних ситуацій, котрі можуть справити негативний вплив на ефективність започатковуваного виробництва екструдованих продуктів. Серед них можна назвати: ризик погіршення кон'юнктури місцевого ринку хлібобулочних та екструдованих виробів; ризики втрати часу й невиконання власних зобов’язань, пов’язані зі зниженням дієздатності засобів праці й персоналу, заміною постачальників; ризик утрати власних майна й грошових коштів через ускладнення криміногенної ситуації в місті; фінансові ризики (передовсім інфляційно-дефляційний та інвестиційний); політично-інституційний ризик.
Найбільш імовірні ризики у сфері виробництва екструдованих продуктів й необхідні заходи для мінімізації (нейтралізації) їх негативного впливу на започатковуваний виробничий процес описано в табл. 3.1. З неї видно, що програма зменшення ризиків нововведеної діяльності не охоплює заходів для захисту від інфляційно-дефляційних, інвестиційних і політично-інституційних ризиків. Зазначені ризики зв’язані між собою і практично не залежать від якості господарської діяльності керівництва заводу. До того ж варто сподіватися, що тенденції економічного зростання суспільного виробництва сприятимуть зниженню темпів інфляції, "пом’якшенню" її наслідків, а також стабілізації економічного та соціально-політичного розвитку країни. Саме вони, до речі, мають створити добрі умови для подальшого розвитку індивідуального й колективного підприємництва в Україні.
Як видно із таблиці 3.1. підприємство може зіткнутися із такими ризиками:
3) Ризик появи нових прямих конкурентів, часткової втрати своєї ринкової ніші
4) Загроза появи залишків нереалізованої продукції в день її виробництва
5) Ризик можливої зміни постачальників сировини через зниження її якості, підвищення цін на сировину
6) Ризик можливого звільнення персоналу і неналежного виконання ним службових обов'язків
7) Ризик втрати майна та грошових коштів через навмисний підпал і крадіжку
8) Вихід з ладу (поламка) технологічного устаткування та автотранспорту.
Таблиця 3.1.
Імовірні ризики й практичні заходи для зменшення їхнього впливу на виробництво екструдованих продуктів ДП ВАТ "Київхліб" Хлібокомбінатом № 11
| Види ризиків | Заходи для зменшення негативного впливу ризиків |
| 1. Ризик появи нових прямих конкурентів, часткової втрати своєї ринкової ніші | 1.1. Пошук нової ринкової ніші в інших районах міста |
| 1.2. Запровадження цінової конкуренції | |
| 1.3. Здійснення позавартісних методів ринкової конкуренції | |
| 2. Загроза появи залишків нереалізованої продукції в день її виробництва | 2.1. Пошук оптових покупців у сфері громадського харчування |
| 2.2. Вечірня виїзна торгівля у багатолюдних місцях міста | |
| 3. Ризик можливої зміни постачальників сировини через зниження її якості, підвищення цін на сировину | 3.1. Розрив укладених угод з неконкурентоспроможними постачальниками сировини й термінове встановлення зв'язків із надійними постачальниками |
| 3.2. Обгрунтоване підвищення продажних цін на екструдовані вироби | |
| 4. Вихід з ладу (поламка) технологічного устаткування та автотранспорту | 4.1. Готовність терміново скористатися послугами ремонтно-профілактичних фірм |
| 4.2. Наявність коштів для придбання нового автотранспорту | |
| 5. Ризик можливого звільнення персоналу і неналежного виконання ним службових обов'язків | 5.1. Здійснення медичного страхування та підвищення рівня основної чи додаткової заробітної плати персоналу фірми |
| 5.2. Організація підвищення кваліфікації персоналу товариства | |
| 5.3. Примусове звільнення недбайливих працівників і прийняття на роботу нових найманих робітників | |
| 6. Ризик втрати майна та грошових коштів через навмисний підпал і крадіжку | 6.1. Страхування майна придбанням страхового полісу з конкретною умовою відшкодування заподіяної шкоди |
| 6.2. Уведення посади платного охоронця з виконанням відповідних функцій у неробочий час | |
| 6.3. Облаштування приміщень надійними засобами пожежогасіння |
Джерело: складено автором
Тепер буде розглянуто ризики, з якими може зіткнутися ДП ВАТ "Київхліб" Хлібокомбінат № 11, виходячи зі своєю продукцією на зовнішній ринок. Структура ризиків у зовнішньоекономічній діяльності нараховує сотні різновидів. Ризики, зовнішні щодо контракту, - це політичні, юридичні, макроекономічні, маркетингові. Політичні ризики — це можливість виникнення збитків чи скорочення розмірів прибутку внаслідок державної політики регулювання зовнішньоекономічних відносин. Політичні ризики включають:
1) ризик націоналізації та експропріації;
2) ризик трансферту, пов´язаний з можливими обмеженнями конвертування національної валюти;
3) ризик розриву контракту через діяльність влади тієї країни, де знаходиться підприємство-контрагент;
4) ризик військових дій та громадських заворушень.
Найбільшою групою ризиків у зовнішньоекономічній діяльності, з якою може зіштовхнутися досліджуване підприємство, є маркетингові ризики, пов´язані з реалізацією товару на ринках збуту. До таких ризиків належать інформаційні, інноваційні та кон´юнктурні ризики.
Інформаційний ризик — ризик відсутності, невизначеності чи недостовірності інформації, що стосується юридичної бази для підготовки контракту, стану справ партнера і його банку, загального стану ринку товарів (послуг), на якому функціонує підприємство.
Інноваційний ризик — можливість втрат, що виникають внаслідок вкладення підприємством коштів у виробництво нових товарів (послуг), які, можливо, не знайдуть попиту на ринку.
Кон´юнктурний ризик — можливість втрат через зміну ринкової кон´юнктури, зміну як економічного стану галузі, в якій функціонує підприємство, так і суміжних з нею галузей.
Транспортні ризики — ризики, які виникають у зовнішньоекономічній діяльності при укладенні зовнішньоекономічних угод, а саме при переміщенні товару від продавця (постачальника) до покупця.
Усі транспортні ризики поділяються за "Інкотермс-2000" на чотири групи.
Існують також ризики, пов´язані з умовами контракту: щодо властивостей товару, щодо умов постачання, щодо вибору валютних умов контракту, ризик форс-мажору, ризик розриву контракту. Залежно від етапу угоди ризики виникають: при митному оформленні, при сертифікації, комерційні, транспортні. З огляду на можливість впливу підприємства на ризик вони бувають: залежні від діяльності підприємства, або внутрішні, і незалежні від діяльності підприємства, або зовнішні. До внутрішніх ризиків належать:
— невиконання виробничих завдань у визначені терміни;
— недотримання вимог якості;
— страйки, недобросовісність працівників;
— аварії, пожежі;
— крадіжки.
До ризиків, які не залежать від підприємства, належать:
— політичні ризики;
— військові ризики;
— ризики, пов´язані з діяльністю органів державної влади;
— стихійні лиха;
— ризики, пов´язані з діяльністю третіх осіб;
— валютні ризики;
— ризики зміни ціни;
— ризик падіння попиту;
— ризик зростання конкуренції;
— ризики неплатежів, банкрутства;
— ризик непоставки товару і невиконання договірних зобов´язань.
Принципова відмінність між цими двома групами ризиків полягає в тому, що на першу групу підприємство має змогу вплинути, тобто вжити заходів, що усувають їх джерела. На другу групу ризиків підприємство вплинути не може, тому що їх настання практично не залежить від зусиль учасника зовнішньоекономічної діяльності.
Розглянемо ринок хлібобулочних та кондитерських виробів міста Києва, його ємність та частки найбільших виробників, представлених на ньому у тому числі розглянемо обсяги екструдованих продуктів, представлених на цьому ринку у 2007 році.
Таблиця 3.2.
Характеристика ринку хлібобулочних, кондитерських виробів та екструдованих продуктів міста Києва у 2007 році
| Показник | тонн | % |
| Річний обсяг хлібобулочних та кондитерських виробів на ринку Києва | 340461,0 | 100,0 |
| Річний обсяг хлібобулочних та кондитерських виробів на ринку Києва, вироблених ВАТ "Київхлібом" | 306415,0 | 90,0 |
| Річний обсяг хлібобулочних та кондитерських виробів на ринку Києва, вироблених ДП ВАТ "Київхліб" Хлібокомбінатом № 11 | 61283,0 | 18,0 |
| Річний обсяг екструдованих продуктів на ринку Києва у загальномуобсязі хлібобулочних та кондитерських виробів | 23832,0 | 7,0 |
| Річний приріст ринку екструдованих продуктів Києва від існуючогообсягу екструдованих продуктів представлених на ринку | 1906,6 | 8,0 |
| Проектний (плановий) обсяг екструдованих продуктів, що за прогнозами приросту ринку буде представлений на ньому | 25738,6 | - |
| Річний проектний обсяг випуску екструдованих продуктів ДП ВАТ"Київхліб" Хлібокомбінатом № 11 (та у % до загального проектного обсягу екструдованих продуктів на ринку у рік, тобто прогнозована частка підприємства на ринку екструдованих продуктів Києва за проектом) | 363,0 | 1,4 |
Джерело: складено автором за результатами маркетингових досліджень
Як видно із таблиці, наведеної вище, 90% (абсолютним монополістом є даний виробник) виробів хлібобулочних та кондитерських на ринку Києва представлено ВАТ "Київхлібом", 7% займає річний обсяг екструдованих продуктів на ринку Києва у загальному обсязі хлібобулочних та кондитерських виробів. Річний проектний обсяг випуску екструдованих продуктів ДП ВАТ "Київхліб" Хлібокомбінатом № 11 (та у % до загального проектного обсягу екструдованих продуктів на ринку у рік, тобто прогнозована частка підприємства на ринку екструдованих продуктів Києва за проектом) передбачається відповідно 363,0 тонн та 1,4%.