Ценные бумаги, предлагаемые в залог, должны иметь хождение на рынке цепных бумаг и соответственно рыночную стоимость, либо это обязательства третьих лиц с устойчивым финансовым положением.
Реальная рыночная стоимость оформляемых в залог ценных бумаг определяется на основании заключения Управления ценных бумаг Банка на день выдачи кредита.
Стоимость оформляемых в залог ценных бумаг рекомендуется определять на основании заключения Управления ценных бумаг Банка в размере, не превышающем 90% от их реальной рыночной стоимости, существующей на момент оценки.
В случае отсутствия реальной рыночной стоимости оформляемых в залог ценных бумаг они не рассматриваются как реальное обеспечение.
4. Залог автотранспортных средств.
Автотранспортные средства, передаваемые в залог, должны иметь таможенное оформление и/или регистрацию в соответствующих государственных органах.
В случае если на дату выдачи кредита составлено заключение независимого оценщика о рыночной стоимости автотранспортных средств, предоставляемых в залог, то стоимость автотранспортных средств рекомендуется определять в размере, не превышающем 70% от стоимости, указанной в заключении оценщика.
При отсутствии заключения независимого оценщика о рыночной стоимости автотранспортных средств, стоимость незастрахованных автотранспортных средств, принадлежащих юридическим лицам, рекомендуется определять в размере, не превышающем 70% от балансовой остаточной стоимости существующей на момент оценки.
Максимальную стоимость застрахованных отечественных и иностранных автотранспортных средств, принадлежащих юридическим и физическим лицам, рекомендуется определять в размере, не превышающем 70% от страховой стоимости, указанной в страховом полисе или договоре страхования данного объекта.
5. Прочее имущество, предлагаемое в залог и не перечисленное выше в АКБ «Алемар» принято оценивать в размере, не превышающем 70% от реальной (рыночной) стоимости, существующей на момент оценки залога.
6. Поручительство. Банковская гарантия.
В качестве обеспечения кредита принимается поручительство юридических и физических лиц, гарантия или поручительство банка, заслуживающих доверие Банка. При кредитовании юридических лиц-предприятий производственной и торгово-закупочной сферы деятельности с численностью до 100 человек целесообразно принимать поручительства руководителей и учредителей предприятия- заемщика.
7. Страхование кредитного риска.
Также в качестве дополнительного обеспечения кредита может быть застрахован риск невозврата кредита и неуплаты процентов в страховой организации, заслуживающей доверие Банка. Это, как правило, страховые компании-клиенты Банка.
Реализация кредитной политики банка «Алемар» по отношению к предприятию ООО «Фаэтон»
Решая вопрос о целесообразности предоставления кредита предприятиям, АКБ «Алемар» производит оценку риска каждой организации, подавшей заявку на получение кредита.
В АКБ «Алемар» оценка степени риска по заемщику производится по следующей схеме:
Каждой из этой группы присваивается весовой коэффициент. Расчет итогового показателя производится с помощью экспертных оценок. Приведем таблицы рассчитываемых показателей, используемых экспертных оценок и весовых коэффициентов групп.
1.Финансовое состояние (вес группы – 0,25). В процессе анализа финансового состояния предприятий банком «Алемар» рассчитываются показатели, представленные в Таблице 2.
Оценка финансового состояния рассчитывается по формуле –
(Б* П* В), (5)
где Б – количество баллов,
П – вес показателя,
В – вес группы.
Таблица 2.
| Наименование коэффициента | Расшифровка коэффициента | Значение | Количество баллов | Вес показателя |
| Коэффициент рентабельности оборота от основной деятельности | Отношение прибыли от реализации за последний квартал к сумме выручки от реализации за последний квартал | более 0,2 | 100 | 0,12 |
| 0,15 - 0,2 | 75 | |||
| 0,1 - 0,15 | 50 | |||
| 0 - 0,1 | 30 | |||
| менее 0 | 10 | |||
| Коэффициент текущей ликвидности | Отношение суммы денежных средств, дебиторской задолженности и краткосрочных финансовых вложений к краткосрочным обязательствам | более 1 | 100 | 0,1 |
| 0,75 - 1 | 75 | |||
| 0,5 - 0,75 | 50 | |||
| менее 0,5 | 25 | |||
| Коэффициент покрытия | Отношение суммы оборотных активов за минусом дебиторской задолженности со сроком погашения более чем через 12 месяцев к сумме краткосрочных обязательств. | более 1,75 | 100 | 0,13 |
| 1,5 - 1,75 | 75 | |||
| 1,2 - 1,5 | 50 | |||
| менее 1,2 | 25 | |||
| Коэффициент независимости | Отношение суммы собственного капитала к итогу баланса | более 0,6 | 100 | 0,1 |
| 0,3 - 0,6 | 60 | |||
| менее 0,3 | 30 |
2.Оценка качества обеспечения (вес группы – 0,25).
Оценка качества обеспечения ведется по следующей формуле –
(Р* (1 – Д))/К, (6)
где Р – рыночная стоимость обеспечения (сумма поручительства, гарантии),
Д – залоговый дисконт,
К – сумма основного долга по кредиту.
При значении показателя равном
- более 1,5 бальная оценка составит 100 баллов,
- 1 – 1,5 бальная оценка составит 50 баллов,
- менее 1 – 25 баллов.
3.Оценка оборотов клиента (вес группы – 0,3).
В данном разделе рассчитывается следующий показатель:
Достаточность оборотов = (обороты / кредит) (7)
Баллы расставляются следующим образом:
| более 3 | 100 |
| 1,5 - 3 | 90 |
| 1 - 1,5 | 70 |
| 0,6 - 1 | 55 |
| 0,3 - 0,6 | 30 |
| 0,01 - 0,3 | 10 |
| 0 | 0 |
4.Анализ кредитной истории предприятия (вес группы – 0,1).
Если у клиента нет текущей просроченной задолженности, то за каждый предыдущий кредитный продукт без просрочки выплаты процентов и основного долга клиент получает 10 баллов, которые умножаются на вес группы.
АКБ «Алемар» выделяет следующие группы риска в зависимости от итоговой бальной оценки.
| Количество баллов | Группа риска |
| Свыше 45 | 1 |
| 30 - 45 | 2 |
| 15 - 30 | 3 |
| Менее 15 | 4 |
Необходимо отметить, что определение группы риска по предприятиям в банке «Алемар» необходимо для выявления тех из них, которым не следует выдавать кредиты в связи с высокой вероятностью их непогашения. К таким предприятиям относятся организации, вошедшие в 4-ю группу риска.
Процентная ставка же устанавливается в зависимости от показателя достаточности оборотов.
Рассмотрим схему оценки риска по предприятию ООО «Фаэтон».
В банк «Алемар» обратилось предприятие ООО «Фаэтон» с заявкой на предоставление кредита в размере 300000 руб.
ООО «Фаэтон» является официальным дистрибьютером фирмы «Rouhde» (Германия), выпускающей оборудование радиосвязи и транкинговой. В связи с тем, что Общество осуществляет прямые поставки от непосредственных производителей оборудования связи, «Фаэтон» имеет широкую сеть оптовых покупателей в России. Наибольший удельный вес деятельности Общества - это импорт радио оборудования и далее оптовая продажа по регионам России через Дилеров и самостоятельно.
Второе направление деятельностиООО «Фаэтон» - это сервисный центр, который предоставляет клиентам услуги по ремонту (как гарантийному, так и послегарантийному), диагностике и настройке радио оборудования.
Кредит необходим предприятию для расширения ассортимента предлагаемых товаров и услуг.
ООО «Фаэтон» имеет в банке «Алемар» свой расчетный счет, но услугами кредитования в данном банке ранее не пользовалось.
Месячный оборот предприятия на расчетном счете составляет 3752762 рублей.
Получив необходимые документы от ООО «Фаэтон» (Баланс и Отчет о прибылях и убытках), банк приступил к оценке кредитоспособности предприятия.
5.Финансовое состояние ООО «Фаэтон».
Показатели финансового состояния рассмотренного выше предприятия рассчитывались по данным Баланса (см. Приложение 1) и Отчета о прибылях и убытках (см. Приложение 2). Результаты представлены в Таблице 3.
Таблица 3.
| Наименование коэффициента | Значение | Количество баллов | Вес показателя | Вес группы | Сумма баллов с учетом веса |
| Коэффициент рентабельности оборота от основной деятельности | 0,116 | 50 | 0,12 | 0,25 | 1,5 |
| Коэффициент текущей ликвидности | 0,940 | 75 | 0,1 | 0,25 | 1,875 |
| Коэффициент покрытия | 1,030 | 25 | 0,13 | 0,25 | 0,8125 |
| Коэффициент независимости | 0,056 | 30 | 0,1 | 0,25 | 0,75 |
| ИТОГО | 4,94 | ||||
6.Оценка качества обеспечения
В качестве обеспечения возвратности кредита ООО «Фаэтон» предлагает залог недвижимого имущества – одного из имеющихся в их распоряжении офисов. Независимый оценщик определил рыночную стоимость данного объекта – 600000 рублей.
В АКБ «Алемар» принято, что при залоге недвижимого имущества залоговый дисконт составляет 30%.
Оценка качества обеспечения составит (600000*(1-0,3)/ 300000) = 1,4.
Таким образом, в данной группе ООО «Фаэтон» получает 50 баллов. Итоговая оценка же по качеству обеспечения составит 50*0,25 = 12,5 баллов.
7.Оценка оборотов предприятия ООО «Фаэтон».
Достаточность оборотов = (3752762/ 300000) = 12,51
Оценка по данной категории составит – 100 баллов*0,5*0,3 = 15 баллов.
8.Анализ кредитной истории.
Т.к. кредитов ООО «Фаэтон» в банке «Алемар» ранее не брало, то количество баллов в разделе кредитной истории будет равно 0.
Сумма всех баллов по предприятию ООО «Фаэтон» составит 32,44.